A股头条：中美双方就人工智能进行了首次对话，美联储“三号人物”发声！今年年底前再次加息合理，海外光刻胶巨头即将涨价lg...

要闻速递

1、美财长称中美已同意将贸易休战协议延长至明年1月 外交部回应

外交部发言人郭嘉昆主持例行记者会。路透社记者提问，美国财长贝森特表示，中美两国已同意将贸易休战协议延长至明年1月10日，中方还没有发布消息，中方是否同意贸易休战延长？郭嘉昆表示：“关于中美经贸磋商的有关情况，建议你向中方的主管部门进行询问。”

2、商务部：在中美经贸磋商机制下 双方就人工智能进行了首次对话

商务部新闻发言人何亚东在例行新闻发布会上介绍了中美经贸磋商最新进展，他指出，中美双方就人工智能进行了首次对话。何亚东指出，近日中美两国经贸团队在美国举行了第八轮经贸磋商，双方以两国元首重要共识为引领，秉持相互尊重、和平共处、合作共赢原则，围绕双方共同关注的经贸问题进行了坦诚深入富有建设性的交流，达成了多项共识。在中美经贸磋商机制下，双方就人工智能进行了首次对话。下一步中方将与美方在中美经贸磋商机制下后续的工作保持密切的沟通。

3、央行：综合运用并适时调整货币政策工具 保持流动性充裕

中国人民银行货币政策委员会2026年第三季度（总第114次）例会于9月19日召开。会议研究了下阶段货币政策主要思路，建议发挥增量政策和存量政策集成效应，增强政策前瞻性灵活性针对性，根据国内外经济金融形势和金融市场运行情况，把握好政策实施的力度、节奏和时机。综合运用并适时调整货币政策工具，保持流动性充裕，使社会融资规模、货币供应量增长同经济增长、价格总水平预期目标相匹配。推动货币政策操作框架改革完善。规范信贷市场经营行为，降低融资中间费用，促进社会综合融资成本低位运行。从宏观审慎的角度观察、评估债市运行情况，关注长期收益率的变化。畅通货币政策传导机制，提高资金使用效率。坚持市场在汇率形成中的决定性作用，增强外汇市场韧性，稳定市场预期，同时防范市场“羊群效应”和非理性预期的自我强化，保持人民币汇率在合理均衡水平上的基本稳定。

4、美国ITC正式对动态随机存取存储器（DRAM）设备及其下游产品和组件（III）启动337调查

据中国贸易救济信息网消息，2026年9月23日，美国国际贸易委员会（ITC）投票决定对特定动态随机存取存储器（DRAM）设备及其下游产品和组件（III）启动337调查。2026年8月11日，美国Netlist， Inc. of Irvine， California向美国ITC提出337立案调查申请，主张对美出口、在美进口和在美销售的该产品违反了美国337条款（侵权美国注册专利号10,025,731、10,217,523、12,373,366、12,675,407），请求美国ITC发布有限排除令、禁止令。

5、美联储“三号人物”、纽约联储主席威廉姆斯：今年年底前再次加息是合理的

纽约联储主席威廉姆斯表示，需要及时将通胀拉回目标水平，今年年底前再次加息是合理的。评：目前，市场预测美联储年底前再加息至少一次的概率已经超过九成，唯一的分歧点仅在于加一次还是两次、加息时间点是10月还是12月。

6、海外光刻胶巨头即将涨价

近日，日本三大光刻胶巨头JSR、东京应化、信越化学联合宣布，自2026年10月1日起对全球客户执行全新定价体系，全品类新订单基础涨幅达15%，其中高端ArF系列长协报价上调16%—22%。评：由于AI算力基础设施投资的持续加码，直接带动上游半导体光刻胶需求爆发，刚需持续抬升。

隔夜外盘

国际股市：美债抛售继续发酵，30年期美债收益率周四盘中一度升至5.502%，创2004年以来新高。美股三大指数收盘涨跌不一，道指跌0.31%，标普500指数跌0.02%，纳指涨0.01%。按市值排名，英伟达跌0.41%、苹果跌0.33%、谷歌-A涨1.34%、微软跌0.53%、亚马逊涨0.04%、台积电涨1.03%、Meta涨4.5%，创去年9月份以来新高，公司发布掌上AI设备Muse Charm，分析师在Connect大会后纷纷上调Meta目标价。存储芯片股跌幅居前，ARM跌近8%，西部数据跌近5%，闪迪跌逾3%，希捷科技、SK海力士跌超1%。英特尔涨近4%，创7月份以来收盘新高。公司与阿里云围绕面向海量Agent的轻量级云端浏览器开展合作。云计算服务商板块上涨，Nebius涨超7%，CoreWeave涨超3%。纳斯达克中国金龙指数收跌0.67%，拼多多跌1.26%、京东跌1.51%、百度跌1.89%、携程跌1.45%、哔哩哔哩跌1.33%。

市场策略

周四市场整体弱势运行，指数向下跌穿短期趋势线，全天震荡回落最终收于阶段低位。但整体走势并未超出我们此前的研判框架，依旧是缓跌格局，下行空间整体有限，不存在系统性的大跌风险。

盘面运行来看，早盘低开后一度冲高，随后逐步震荡下行，上午跌破3900点关口，午后下探至3890点附近出现分时线低点共振，盘尾小幅收低至3888点，自3967点阶段高点以来回踩幅度近80点。本周的回踩本质上仍是上升周期中的浮筹清洗，通过连续的震荡调整，逐步消化高位堆积的获利盘，逼出立场不坚定的恐慌资金。

午后指数探至低位时，两市上涨个股不足1100家，市场情绪降至阶段性冰点，这恰恰是空方动能集中释放的信号。当恐慌盘逐步出局，留下的低位坚定筹码，就会成为下一轮反弹的坚实基础。调整本就是行情的必要组成部分，没有充分的风险释放，后续反弹就会面临重重抛压，难以走出持续性行情。

技术层面看，当前位置已经进入机会大于风险的区间。操作上无需因短期的弱势走势过度恐慌，耐心等待浮筹清洗完成。节后若无突发利空扰动，市场随时有望企稳开启反弹。

题材掘金

文化和旅游部：推动动漫、演艺、潮玩文创、工艺美术、舞台装备、游戏游艺设备等中国好物加快出海

国新办9月24日举行“开局起步‘十五五’”系列主题新闻发布会。发布会上，文化和旅游部有关负责人介绍，“十五五”时期，将继续推动文化出海。从悟空到哪吒，这几年的中国文化产品不断在海外火爆出圈。网文、网剧、网游等文化出海“新三样”，都深受海外消费者喜爱。文化和旅游部将当好文化企业扬帆出海的护航员，搭建贸易平台，做强服务载体，促进项目对接，推动动漫、演艺、潮玩文创、工艺美术、舞台装备、游戏游艺设备等中国好物加快出海，实现文化贸易量质齐升。

相关个股：三七互娱（002555）、中文在线（300364）

北京市住建委等部门：全面加强预售管理 有序推进现房销售

北京市住房城乡建设委、市规划自然资源委、国家金融监督管理总局北京监管局、市住房资金管理中心联合印发了《本市贯彻落实〈关于完善商品住房销售制度的通知〉的实施意见》，自2026年9月24日起施行。《实施意见》规定，2026年8月28日起，新项目优先选择现房销售。房地产开发企业在房屋首次登记后，编制现房销售方案，向房屋所在区住房城乡建设（房管）部门申请现房销售备案。同时《实施意见》明确，所销售房屋及建设用地使用权应无抵押、查封等情形。

相关个股：首开股份（600376）、保利发展（600048）

公告精选

【重大事项】

三安光电：实控人林秀成因涉嫌职务侵占、挪用资金罪被公安机关刑事拘留

亨通光电：拟定增募资不超66.36亿元 用于新一代光纤研发及生产等项目

中国人寿：拟出资不超45亿元参设合伙企业 投资人工智能和半导体领域优质未上市股权

光环新网：拟对和林格尔智算中心项目追加投资不超12.65亿元

佳创视讯：控股股东、实控人豁免公司3500万元债务

星湖科技：董事、总经理闫晓林离任

合康新能：子公司收到政府补助4000万元

数字政通：全资二级子公司拟5.76亿元采购服务器

2连板福建水泥：近几年连续亏损 主业经营未有根本好转

金百泽：子公司拟出资1000万元投资共青城曜灿 拟专项投资于某RISC-V全栈自研高性能AI CPU公司

莱伯泰科：最近一年及一期，在半导体领域电感耦合等离子体质谱仪系列产品及配套耗材业务收入占比约为2%

*ST亿通：9月29日起撤销退市风险警示

龙蟠科技：拟不超5亿元投建全球总部及新能源新材料人工智能智慧创新中心

嘉友国际：签订布隆迪锂辉矿合作协议

安琪酵母：拟发行可转债募资不超35亿元

上海临港：国寿投资以减资方式退出高科技园公司

山东黄金：2026年黄金产量拟由原“不低于49吨”调整为“36吨—38吨”

贵研铂业：控股子公司拟4.35亿元投建高精度高性能复合材料生产基地项目

璞泰来：发行H股获中国证监会备案

雅创电子：全资子公司拟4760万美元购买永佳实业70%股权

中国通号：7至8月中标三个铁路市场重要项目 金额总计约9.76亿元

继峰股份：控股子公司获乘用车座椅总成项目定点 预计生命周期总金额92亿元

【减持】

澜起科技：第三大股东WLT拟减持不超233万股公司股份

浙江自然：控股股东拟减持公司不超2%股份

凌云光：控股股东姚毅等拟询价转让公司3.6%股份

联德股份：控股股东之一致行动人拟减持公司不超1%股份

掌阅科技：股东张凌云拟减持公司不超1%股份

华丰股份：子公司出售三环集团股票42.09万股 拟继续出售不超36.04万股

奥浦迈：国寿成达拟减持公司不超1%股份

泉阳泉：股东赵志华拟减持公司不超1.48%股份

【增持】

赛力斯：第一大股东重庆小康控股及其一致行动人于7月15日至9月24日期间增持415.01万股公司股份

汇川技术：第一大股东拟1.5亿元—2亿元增持公司股份

新光光电：实控人、高管拟增持公司股份

【回购】

中际旭创：完成50亿元股份回购

佰维存储：今日首次回购104.47万股 耗资2.22亿元

洽洽食品：拟5000万元—1亿元回购股份

交易提示

【最后交易日】鸿路转债（128134）

【下修股东会】昌红转债（123109）

【申购日】常青转债（113711）

【申购日】满坤转债（123287）

【转债除息】金25转债（113699）

【转债除息】宙邦转债（123158）

【转债除息】泰福转债（123160）

联亚药业（创业板）

申购代码：301569；股票代码：301569；发行价格：7；发行市盈率：27.99；行业市盈率：27.09；发行规模：9.36亿元；主营业务：复杂药物制剂的研发、生产和销售。

南方乳业（北交所）

申购代码：920196；股票代码：920196；发行价格：14.21；发行市盈率：11.99；行业市盈率：21.45；发行规模：5亿元；主营业务：乳制品生产与销售。