六大行集体响应，财政贴息直抵购房人月供lg...

2026 年 9 月 30 日，工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、交通银行、邮储银行同日发布公告，落实居民购房贷款贴息政策，中信银行等股份制银行随后跟进。公告明确，自 10 月 1 日起，对符合政策条件的首套住房商业性个人住房贷款提供财政贴息。

从公告口径看，各银行将落地重点放在 "免申即享" 与流程简化上。借款人无需提交申请，银行在按月收息时自动从每期还款额中扣减对应贴息金额，并通过短信、手机银行 "财政贴息" 标签等方式告知。建设银行公告显示，符合条件贷款发放次日即短信通知客户，客户办理贷款时签署财政贴息服务确认书，知晓贴息比例、期限、额度等要素。交通银行提出 "就近贷、省心享、高效办"。多家银行同时提示，办理贴息业务不收取任何费用，提醒借款人防范以贴息名义实施的诈骗。

按照财政部、中国人民银行、金融监管总局 9 月 29 日联合发布的《关于实施居民购房贷款贴息政策的通知》（财金〔2026〕95 号），符合条件的居民家庭需同时满足三项条件：使用新发放商业性个人住房贷款购买首套住房、所购住房建筑面积 120 平方米以下（含）、总价 150 万元以下（含），不包括以新发放贷款置换存量贷款。财政按贷款本金给予年化 1 个百分点、期限不超过 5 年的贴息，单户贴息贷款规模上限 100 万元。按 2026 年二季度全国新发放商业性个人住房贷款加权平均利率 3.06% 计算，贴息后实际承担利率降至 2.06%，100 万元贷款在贴息期内最多可减少付息近 5 万元。

本次是首次对商业性个人住房贷款实施全国统一的贴息政策，其意义在于补贴方式的调整。以往住房支持政策多集中于供给侧，或以 LPR 下调、存量利率调整等货币工具实现银行让利；此次财政贴息资金采取 "预拨＋结算" 方式，省级财政部门与经办银行省行 "省对省" 对接，贴息金额在按月收息时自动扣除，中央财政资金由此直接计入借款人月供账户。政策资金由中央财政、地方财政按 90%、10% 分担，总规模不设上限，预算已做安排，据实结算。

中国首席经济学家论坛理事长连平认为，这一政策标志着住房支持政策从供给侧延伸到需求侧、从货币工具拓展到财政金融协同。

文件以首套、面积、总价三重条件划定支持范围，清华大学房地产研究中心主任吴璟基于 336 个地级及以上城市监测数据测算，其中 315 个城市 2026 年 8 月二手房挂牌均价低于每平方米 12500 元，购买 120 平方米住房平均总价不超过 150 万元。

中金公司估算，中低能级城市约 50% 新房、70% 二手房符合贴息条件，超高能级城市仅约 2% 新房满足要求。政策资源与中低能级城市刚需的匹配度更高。

政策实施期暂定一年，其效果仍取决于居民收入预期与就业市场修复进度。对符合条件的刚需家庭而言，未来一年内购房将获得确定的利息减免，且 "免申即享" 降低了政策红利获取门槛。随着六大行率先落地，其他经办银行预计陆续跟进，政策效应或在四季度逐步显现。