美伊冲突以来氦气价格已翻三倍！天岳先进涨超10%、有研硅涨超8%，科创新材料ETF汇添富(589180)指数强势涨超3.5%！机构：关注超跌的成长lg...

今日，沪指探底回升，半导体材料强势上攻！科创新材料ETF汇添富(589180)标的指数大涨超3.5%！热门成分股多数飘红：天岳先进涨超10%，有研硅涨超8%，上纬新材涨超7%，中船特气涨超3%，南亚新材涨超2%。

注：成分股仅做展示，不作为个股推介。

消息面上，OpenAI据悉加速融资，估值或超1.4万亿美元。OpenAI正急于在竞争对手Anthropic预计于11月中旬上市前锁定投资承诺。这家ChatGPT开发商正在进行一轮节奏异常快速的融资，或使其估值超过1.4万亿美元。知情人士表示，这一紧迫的时间表一定程度上反映了OpenAI想要抢在Anthropic上市前夺得先机，因为这两家前沿AI实验室正日益依赖同一批投资者群体。

据报道，美伊冲突已持续超过7个月，导致霍尔木兹海峡持续封闭，中东重要的卡塔尔天然气设施也迟迟难以复工，加剧了氦气短缺。卡塔尔拉斯拉凡工厂是全球最大的天然气及副产品氦气的生产与出口综合体，占到全球氦气供应的三分之一。在美伊冲突爆发后，该工厂遭遇袭击并被迫停产。卡塔尔曾指出，该设施至少需要三年才能全面恢复运营。

随着冲突的持续，全球最大的氦气供应商之一——液化空气集团的前高管Rich Brooke指出，自冲突爆发以来，氦气现货价格已经翻了三倍。一些氦气供应商正在动用储存在地下深穴中的储备。

【氦气作为人工智能浪潮中的关键材料】

氦气是制造光纤、武器弹药和电子元件的关键材料，在人工智能需求热潮中，其本就处于供不应求的状态，卡塔尔生产设施的生产中断无异于雪上加霜。

Polar公司总裁兼首席运营官Surya Iyer指出，在半导体制造厂中，约有40%到50%的机器有使用到氦气，整个生产过程中数百个步骤都离不开氦气。如果没有氦气，所有设备都得停产。

他补充称，人工智能数据中心对半导体的需求正在大幅增长，电气化也在推动半导体需求的增长，这意味着氦气的需求将在很长一段时间内持续增长。

今年下半年，虽然氦气和部分液化天然气生产活动已部分恢复，霍尔木兹海峡的过境运输也在高风险条件下有所恢复，但运输量远低于冲突前水平。业内认为，物流和产能的全面恢复预计需要数月甚至数年时间。

【半导体材料全链涨价】

2026年以来半导体材料涨价已从关键化工原料扩散到制造全链条，覆盖硅片、电子特气、湿电子化学品、靶材、封装材料等核心品类。

消息面上，随着AI逻辑芯片与存储同步扩产，半导体12英寸硅片供需持续趋紧，2027年长约涨价趋势逐步确立。业界调查显示，12英寸外延片新长约价格预估上涨15%至25%，抛光硅片涨幅或达40%以上，部分二线客户涨幅超过50%，且2028年仍有续涨空间。其中12英寸硅片主要对应算力与手机、PC等先进制程需求，8英寸与6英寸主要对应汽车与工业功率芯片。半导体硅片价格分为现货价与长约价，目前12英寸硅片现货价格持续上涨，分析师预计今年第四季度现货价格有望超过既有长约价格，成为2027年新长约重新议价的重要支撑。

【政策持续加码新材料】

政策持续加码新材料。10月9日，《关于发展新质生产力的意见》将新材料列入八大战略性新兴产业；此前，《电子信息制造业发展“十五五”规划》强调关键装备、材料、零部件；9月28日《新型电池产业发展“十五五”规划》锚定2030年全固态初步规模化。

【近期半导体因何回调？后市怎么看？】

近期半导体及电子硬件指数普遍下跌，主要受到节后风险偏好回落、高估值科技股获利了结、美国高利率对成长股估值的压制，以及AI资本开支和商业化预期阶段性波动等因素影响。光通信及英伟达产业链同时受到美国潜在光模块供应链限制等消息冲击，尽管相关政策尚未正式落地，但市场先行交易其可能影响，进一步放大了高弹性板块的调整压力。存储、模拟及功率半导体等国内板块前期涨幅较大、交易拥挤，因而在风险偏好下降时跌幅相对更大。（国元证券20261019《电子板块普遍回调，存储与AI互连产业链仍具景气支撑》）

华金证券表示，短期可能见底，关注超跌的成长。当前来看，A股可能处于底部震荡，科技成长和部分周期、消费等行业短期可能表现相对占优。短期科技成长景气可能相对较高：海外大厂业绩可能持续高增和进一步提升资本开支计划，国产半导体扩产预期可能上升，短期科技成长行业可能持续维持高景气。（华金证券20261017《短期可能见底，关注超跌的成长》）

硬科技腾飞，新材料先行！“硬科技基石”科创新材料ETF汇添富（589180）与新质生产力和国产替代主线高度契合！标的指数半导体材料+电子化学品合计占比超46%，业绩预期领先同类，估值性价比凸显！

注：申万三级行业分类，截至2026/9/30

截至2026/09/30

注：成分股仅做展示，不作为个股推介。

风险提示：基金有风险，投资需谨慎。基金的过往业绩不预示未来表现，基金管理人管理的其他基金业绩并不构成基金业绩表现的保证。基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证投资于本基金一定盈利，也不保证最低收益。投资人应当仔细阅读《基金合同》、《招募说明书》等法律文件以详细了解产品信息。本基金属于中高风险等级（R4）产品，适合经客户风险承受等级测评后结果为进取型（C4）及以上的投资者，客户-产品风险等级匹配规则详见汇添富官网。中证系列指数由中证指数有限公司（"中证")编制和计算，其所有权归属中证及／或其指定的第三方。中证对于标的指数的实时性、准确性、完整性和特殊目的的适用性不作任何明示或暗示的担保，不因标的指数的任何延迟、缺失或错误对任何人承担责任。标的指数并不能完全代表整个股票市场。标的指数成份股的平均回报率与整个股票市场的平均回报率可能存在偏离。

以上内容与数据，与有连云立场无关，不构成投资建议。据此操作，风险自担。