锦波生物获首创证券买入评级，薇旖美快速放量lg...

摘要：11月17日，锦波生物获首创证券买入评级，近一个月锦波生物获得10份研报关注。研报预计公司2023年前三季度实现收入5.17亿元，同比增长105.64%；归母净利1.92亿元，同比增长173.75%，扣非归母净利1.84亿元，同比增长179.77%。23Q3单季度实现收入2.01亿元，同比增长106.43%，归母净利0.83亿元，同比增长168.75%，扣非归母净利0.80亿元，同比增长173.58%，业绩超预期。研报认为，薇旖美放量驱动业绩高增，渠道快速渗透，公司产品销量增加。销售/管理/研发费用率出现下降，盈利能力持续提升。公司作为重组胶原蛋白龙头企业，有丰富的产品储备及研发管线，并预计新增产能，有望进一步扩大市场份额。首创证券预计公司23-25年净利润分别为2.6/4.4/6.1亿元，EPS分别为3.84/6.41/8.94元，首次覆盖给予“买入”评级。风险提示：监管政策超预期；需求不及预期；市场竞争加剧；新品推广不及预期；在研产品进度不及预期；产品安全风险。