山煤国际获开源证券买入评级，关注新产能和高分红lg...

摘要：4月27日，山煤国际获开源证券买入评级，近一个月山煤国际获得10份研报关注。开源证券在其研报中预计，山煤国际2024年一季度实现营业收入63.56亿元，同比减少40.3%；归母净利润5.83亿元，同比减少65.81%，但环比增加110%；扣非后归母净利润6.03亿元，同比下降65%，环比增加71.9%。展望未来，维持对山煤国际2024-2026年的盈利预测，预计山煤国际在这三年内实现归母净利润分别为41.2亿元、47.8亿元和54.5亿元，相比前一年的增长为-3.2%、+15.9%和+14.0%。研报认为，鉴于公司产能释放进展顺利，加之产量仍处于爬坡阶段，公司的盈利有望稳定。同时，公司分红比例预计将提高，长期投资价值显著，因此维持买入评级。风险提示：经济增速低于预期；煤炭价格下跌风险；煤炭产销量不及预期。