间仍旧可观 2023年上半年，公司生命信息与支持业务实现营业收入866，704.97万元，同比增长27.99%；毛利率67.16%，同比提升了1.41个百分点。体外诊断类业务实现营业收入597,481.08万元，同比增长16.18%；毛利率62.63%，同比提升了1.31个百分点。医学影像类业务实现营业收入370,120.19万元，同比增长13.40%；毛利率67.76%，同比提升了1.89个百分点。公司生命信息与支持业务快速增长，主要系国内、海外业务双增长。国内方面，根据公司测算我国医疗新基建持续推进，未来有待释放的市场空间超过230亿元；海外方面，公司海外高端客户群渗透率持续提升。体外诊断业务方面，随着我国常规医疗需求复苏，门诊、手术量逐步恢复，公司各类体外诊断仪器装机和试剂均取得了较为亮眼的表现，公司预测，预计BC-7500系列全年来看有望成为公司首个上市三年后为公司贡献突破10亿收入的产品。医学影像业务方面，受益于我国超声采购和海外业务销售提升，公司业务收入进一步提升。整体来看，公司三项核心业务快速增长，市场渗透率均实现提升，驱动公司业绩快速增长。 收购海外知名体外诊断品牌，外延发展提速 7月31日，发布公告表示将通过全资子公司以现金形式收购DiaSysDiagnosticSystemsGmbH(以下简称DiaSys)公司的75%股权,收购价格约为1.15亿欧元。公司为海外知名品牌，在体外诊断领域深耕30余年。同时，DiaSys在欧洲、亚太、拉美均有生产基地，可完善公司海外生产平台，支持公司在海外IVD中大样本量业务的发展；从技术方面来看，DiaSys的试剂技术优势较强，有望进一步提升公司生化业务的研发能力。此外，DiaSys在海外能够持续为公司吸引国际化人才，为公司国际化战略持续推进奠定基础。2021年公司收购海肽生物，布局IVD产业上游，强化发光业务发展；今年公司通过持续内生、外延等方式，实现海外市场的加速拓展。未来随着公司自建、并购的持续推进，海外业务有望持续快速增长，增厚公司业绩。 投资建议： 我们预计公司2023-2025年摊薄后的EPS分别为9.81元、11.85元和13.86元，对应的动态市盈率分别为27.42倍、22.72倍和19.43倍。医疗器械市场长期稳定增长，我国医疗新基建脚步持续推进，迈瑞医疗作为我国医疗器械龙头企业，内生外延脚步持续推进，且持续受益于市场高景气，维持买入评级。 风险提示：行业政策风险、海外市场波动的风险、中美贸易摩擦加剧风险 证券之星数据中心根据近三年发布的研报数据计算，开源证券蔡明子研究员团队对该股研究较为深入，近三年预测准确度均值高达98.65%，其预测2023年度归属净利润为盈利115.43亿，根据现价换算的预测PE为28.29。 最新盈利预测明细如下： 该股最近90天内共有23家机构给出评级，买入评级21家，增持评级2家；过去90天内机构目标均价为403.66。 以上内容由证券之星根据公开信息整理，由算法生成，与本站立场无关。证券之星力求但不保证该信息（包括但不限于文字、视频、音频、数据及图表）全部或者部分内容的的准确性、完整性、有效性、及时性等，如存在问题请联系我们。本文为数据整理，不对您构成任何投资建议，投资有风险，请谨慎决策。lg...
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