FX168财经网_全球视野外汇黄金加密货币NFT资讯网

人民币大反攻，一度大涨500点！央行稳汇率力度加大，人民币汇率有望重回升势

双向波动”。主要基于两方面，从外部看，美联储加息接近尾声，美元大幅走升的动能有限；从内部看，经济运行整体好转也将支撑人民币汇率。同时，央行强调过去几年，人民币对美元汇率三次破7，又三次回到了7以内。在应对多轮外部冲击的过程中，人民银行、外汇局积累了丰富的经验，也具有充足的政策工具储备，有信心、有条件、有能力维护外汇市场平稳运行。离岸人民币九个月来首次逼近7.35，受到消息影响一度回涨超500点。北京时间8月18日4点59分，离岸人民币兑美元报7.3041元，较周三纽约尾盘涨322点，扭转连跌五日势头，最近十个交易日内第二日上涨。人民币汇率何时企稳？ 8月15日，备受关注的8月MLF续做结果出炉，作为中期政策利率的1年期MLF利率下调15个基点，同时短期政策利率的7天逆回购利率下调10个基点。这是央行继今年6月份之后年内第二次降息，MLF的累计调降幅度累计达到了25个基点。在意外降息之后，人民币汇率承压，在岸人民币汇率跌破7.28关口，而离岸人民币汇率则跌破了7.30，双双创出去年11月4日以来的最弱水平。中金宏观分析，降息中长期对汇率未必是利空。汇率的实质是一国商品、服务和资产相对另一国商品、服务和资产的比价，汇率的变化是跨境商品市场、服务市场、货币市场、资本市场等多个市场均衡的结果。从货币收益率的维度看，降息短期内造成人民币的收益率相对下降，这会对跨境收支乃至人民币汇率造成一定的压力。但是从长期看，降息能够降低境内偿债负担，提高国内经济的投资回报率。经济的稳定能够反过来吸引跨境资金回流，从而对汇率形成支撑。因此需要动态、全面地看待降息对汇率所造成的影响。人民币汇率何时企稳？国金宏观分析，短期贬值压力无需过虑、中期仍待内生动能改善。短期来看，人民币贬值压力相对可控，不必过于担忧。通胀粘性的差异下美欧货币政策的收敛、财政约束分化下经济基本面的美强欧弱，对美元或有支撑、进而对人民币汇率或有压制。但企业、居民部门“二级储备”的增厚、银行结汇意愿的边际改善、央行的信心注入，以及政策底的不断夯实，或将缓和人民币汇率的贬值压力。财通宏观指出，考虑到中美货币政策分化导致的利差扩大以及国内经济内生动能暂显疲弱，短期人民币汇率依旧承压，而央行已在报告中频频释放干预汇率贬值的信号，如“综合施策、稳定预期”、“用好各项调控储备工具”、“对市场顺周期、单边行为进行纠偏”等等，并在下阶段政策思路和专栏部分两次强调“坚决防范汇率超调风险”。展望来看，随着国内经济的预期逐步好转、美联储货币政策收紧或将结束，必要时配合央行政策工具的使用，人民币汇率有望重回升势。央行地产、化债、汇率方面部署积极地产领域：延续政治局会议定调，强调调整优化房地产政策。报告延续7月政治局会议对地产领域的政策部署，强调“适应房地产市场供求关系发生重大变化的新形势，适时调整优化房地产政策，促进房地产市场平稳健康发展”。此前人民银行工作会议已明确部署继续引导个人住房贷款利率下行，后续通过LPR降息引导房贷利率下行可期。化债方面：强调统筹协调金融支持化债工作。继7月政治局会议部署制定一揽子化债方案后，本次报告明确提出要“统筹协调金融支持地方债务风险化解工作”，这可能意味着在一揽子化债方案中，货币政策方面也会提供一定的支持。汇率方面：突出强调纠偏单边行为，坚决防范超调。在近期汇率贬值压力有所加大、呈现单边走势背景下，本次报告传递稳定汇率信号，在专栏 4特别强调“人民币汇率不会单边走贬”，在下一阶段政策思路部分突出强调“必要时对市场顺周期、单边行为进行纠偏，坚决防范汇率超调风险”，这也预示着如果后续汇率贬值压力持续，政策也会进行纠偏调节。

金融界2023-08-18

发生了什么？美元上演V型大反转、黄金下破1890、比特币跌向2.7万美元

两年来的最低水平，但在2022年，由于美联储加息以抑制通胀，比特币与股票的相关性达到了历史最高水平。 Defiance etf首席投资官Sylvia Jablonski表示:“尽管通胀本身可能是加密资产增长的一个理由，但通胀带来了其他方面，比如投资者担心经济衰退而降低风险偏好，避免持有比特币等被视为风险较高的资产。”“我的怀疑是，贝塔系数较高的股票和加密货币是夏末滞后的受害者，交易维持区间波动，没有交易量，这是8月份的典型表现——鹰派的美联储是最重要的因素，让投资者保持观望，价格在这个狭窄的区间内。” 据Kaiko称，比特币和以太币的90天波动率本周分别降至35%和37%的多年低点。 Needham的John Todaro补充称，比特币在6月底回到3万美元的价位时“交易量不大，因此反弹力度不大”。他补充说，有关比特币现货ETF的最终亮相(这是加密货币最大的积极催化剂之一)，也在本周失去了一些动力。他告诉CNBC:“鉴于本周的挫折，美国可能不会在短期内就(现货比特币)ETF做出决定，而且预期利率将在更长时间内上升，比特币和加密货币普遍正在回落。”“剩下的催化剂是将对24年第一季至第二季的预期减半，以及美国证券交易委员会(SEC)正在发表的任何与ETF相关的评论。” 除了比特币外，包括以太币、币安的BNB币、瑞波币的XRP、索拉纳币和Polygon币在内的几种顶级加密资产也下跌超过1%。

市场焦点2023-08-18

前美联储理事：别这么快认定美联储已不会加息！

消费者信心是美联储关注的另一个领域。美联储加息的目的是通过提高借贷成本和降低资产价值来减缓经济增长，从而给通胀降温。虽然通胀正在放缓，正如官员们长期预期的那样，但美国经济活动仍然比预期强劲。这给美联储官员制造了一个潜在的难题，今日凌晨公布的会议纪要显示，官员们认为，经济需求需要减弱，才能将通胀率降至2%的目标。周二公布的数据显示，7月“恐怖数据”以年初以来最快的速度增长，突显出今年消费者出人意料的韧性。 “消费者表现得相当有弹性，这很好，但这也让美联储的工作变得更加困难，在他们能够放心不再加息之前，他们会希望看到那里的力量有所减弱。”

金融界2023-08-18

美联储、美国FDIC联袂出击比特币列为“金融稳定重大风险” 陷入跌破2.9万抛售潮流

份的零售销售数据再次引发了人们对9月份美联储加息的担忧。根据亚特兰大联邦储备银行的GDPNow预测，美国经济第三季预计增长5.0%，高于一周前的4.1%。美国股市也对支出的意外增长做出了反应，标准普尔500指数周二下跌1.16%。道指和纳斯达克综合指数也是看跌交易日，分别下跌1.02%和1.14%。比特币技术分析 FXEmpire分析师Bob Mason指出，日线图显示，比特币位于30750至31250美元阻力带下方。在周二的看跌之后，比特币位于50日均线下方，同时保持在200日均线上方，发出短期看跌但长期看涨的价格信号。从14日RSI来看，44.68的读数反映了看跌情绪。RSI预示着将回到28500美元以下，从而使27500至26850美元的支撑区间进入视野。然而，突破50日均线将使多头在30750至31250美元阻力带上运行。从4小时图来看，比特币仍低于30750至31250美元阻力带。周二回调后，比特币位于50日和200日均线下方，确认了近期看跌的价格信号。值得注意的是，50日均线向200日均线收敛。看跌交叉将使28500美元以下和27500至26850美元的支撑带进入视野。 14-4小时RSI读数为37.19，反映出看跌情绪，卖压超过买压。值得注意的是，RSI与EMA一致，使28500美元以下和27500至26850美元的支撑区间进入视野。来源：金色财经

金色财经2023-08-17

美债收益率破4! 还有上行的动力吗？

联储大概率维持高利率从历史经验来看，美联储加息与否需要看通胀，而降息与否需要看就业市场。由于美国通胀在今年二季度持续回落，这在一定程度上降息了美联储继续加息的必要性，但是截止7月，美国就业市场依旧稳健，这意味着美联储尚未进入降息的货币宽松周期。就业市场方面，美国7月非农新增就业18.7万人，低于预期的19万人，6月数据从20.9万下调至18.5万人。然而，7月美国失业率为3.5%，失业人数维持580万人的低位，并没有反弹，自2022年3月以来，失业率一直在3.41%至3.7%之间，这也意味着非农新增就业人数的减少主要是剩余的失业人数找不到匹配的岗位，并非招聘岗位减少。到目前为止，美国强劲的劳动力似乎一直未受美联储加息的影响。薪资继续增长将是驱动成本通胀的因素，而如果可持续降低通胀可能会比较困难。如果不出现经济衰退，劳动力市场的紧张将推高明年的核心通胀率。风险在于，一波劳工罢工浪潮和新和解合同要求更高的薪酬，可能导致工资通胀反弹，迫使企业再次以更快的速度涨价。这将引发新一轮的工资-物价螺旋式上升。综上所述，FOMC预计利率将会更长时间维持较高水平，未来继续大规模加息的可能性很小，但是也不大可能很快转向降息。由于美国财政部发债融资需求攀升、实际通胀回落缓慢、美国经济保持韧性，美债收益率在较长时间内维持较高水平，直至经济走弱才会回落。投资者可以考虑运用芝商所10年期美国国债期货合约（产品代码：ZN）进行风险对冲。在净发行量增加和经济事件不确定性的情况下，对可靠、高流动性的利率风险管理的需求正在推动美国国债期货的资金流入创历史新高。今年以来未平仓合约飙升30%，达到创纪录的1,850 万份合约，同比增长41%（下图）。 $NQ100指数主连 2309(NQmain)$ $SP500指数主连 2309(ESmain)$ $道琼斯指数主连 2309(YMmain)$ $黄金主连 2312(GCmain)$ $WTI原油主连 2309(CLmain)$

老虎证券2023-08-17

美联储最新会议纪要“鹰声”不断！“全球资产定价之锚”暴涨逼近4.3% 创15年新高！

韧性超越了市场预期，以致于市场认为即使美联储加息超过 5 个百分点，也难致经济衰退。最新会议纪要显示，美联储官员们仍然担忧通胀无法回落至目标水平，因此需要进一步加息。道明证券驻新加坡的宏观策略师 Prashant Newnaha 表示，“最近的数据更加坚挺，引发了人们对央行仍有更多工作要做的预期。” “当前的抛售主要是由长期资产主导的，突显了对供应和流动性的担忧。” （来源：彭博社）此次抛售潮也包括日本，由于其超宽松的货币政策，日本的利率是发达国家中最低的，因此在周四（8月17日）出售 20 年期国债时，投资者也显得兴趣缺缺。彭博全球主权债务综合回报率指数的收益率在周三（8月16日）上升至 3.3%，达到了 2008 年 8 月以来的最高水平。今年全球范围内的主权债券给投资者带来了 1.2% 的亏损，使这一资产类别成为彭博主要债务指数中表现最差的部分。与年初的情况相比，情况已发生了逆转。年初，市场对加息即将结束的乐观情绪推动了全球债券的上涨，彭博全球综合指数在一月份上涨了逾 3%，创下有记录以来的最佳开年表现。然而，该指数在周三（8月16日）下跌，全年下跌了0.1%。投资者继续涌入美国高收益率市场。根据美国银行上周援引 EPFR Global 的数据称，今年投资者向美国国债投资基金注入了 1,270 亿美元，创下历史新高。根据商品期货交易委员会的数据，截至 8 月 8 日当周，资产管理公司将国债期货多头头寸增加至创纪录水平。摩根大通的客户调查显示，截至 8 月 14 日当周的多头头寸与 2019 年创下的峰值相符，为金融危机以来的最高水平。汇丰控股公司固定收益研究全球主管 Steven Major 表示，鉴于美国在许多经济体表现疲软之际推高全球债券收益率，全球债券看起来尤其有吸引力。他在周三（8月16日）的一份报告中写道：“债券的大部分看跌理由是周期性的，而且局限于美国本土的。” “因此，它忽略了全球背景以及长期结构性驱动因素。一些新兴市场央行已经开始宽松的事实告诉我们，通胀正在快速下降，或者它们面临周期性和结构性阻力。” 西方资产管理公司（Western Asset Management）本周表示，由于各国央行加息周期已接近尾声，全球债券有望在 6 至 12 个月内跑赢大盘。然而，由于预计美国政府将在下一季度发行更多债券以抑制不断扩大的联邦赤字，美国国债将持续承压。今年 8 月，美国 10 年期国债收益率上涨了 30 个基点，创下自 2 月以来的最大单月涨幅。太平洋投资管理公司（Pacific Investment Management Co.）的基金经理 Michael Cudzil 表示，财政部可能会在 11 月和 2 月提高债券发行规模。除非通胀回落，否则这可能再次给收益率带来压力。

IreneLim2023-08-17

潜在拐点来了？！美元短线跳水，黄金拉升直逼1900：多头还不够兴奋

弹逼近1900美元，不过美债收益率以及美联储加息仍是黄金多头的心头病。黄金周四一度触及五个月低点，因美元和美债收益率获得动能，因近期乐观的经济数据增强了对美联储将继续收紧政策的预期。在连续三个交易日收跌后，现货金目前小幅反弹，最高触及1899美元，直逼1900关口，稍早曾跌至3月15日以来最低水准1,888.30美元。指标10年期美债收益率触及10个月高位，提振美元升至6月中以来最高水平，并吸引投资者撤离无息黄金。美元周四徘徊在两个月高位附近，此前美联储会议纪要为进一步升息敞开大门，且本周公布的数据显示美国经济具有弹性。美元指数目前下跌0.13%，至103.30水平，此前曾触及两个月高点103.59。美元从近期一系列强劲的美国经济数据中获得支撑，这些数据强化了利率将在一段时间内维持在高位的观点。周三公布的数据显示，美国7月独栋房屋建筑激增，未来建筑许可增加，而另一份报告显示，美国工厂生产上月意外反弹。澳大利亚联邦银行(CBA)的货币策略师Carol Kong说：“我们认为，在高利率的重压下，美国仍然保持着真正的弹性。” 与此同时，她补充道，通货膨胀——顽固地高于2%的目标——将鼓励美联储“将货币政策维持在限制性水平上”。美联储7月会议纪要显示，“多数”政策制定者继续将抗击通胀作为首要任务，而“一些与会者”则指出，利率推得过高会给经济带来风险。 City Index的高级分析师Matt Simpson说：“虽然联邦公开市场委员会会议纪要显示美元和收益率进一步走强，对黄金构成了压力，但今天现货黄金价格出现了暂时的稳定迹象。” Simpson说：“鉴于美国公债收益率和美元指数徘徊在关键高位附近，我认为我们正在接近一个潜在的拐点。” 路透技术分析师王涛（音译）表示，现货金可能跌至1,879美元，因金价已跌破两个关键支撑位。 “我们预计金价将继续波动，因市场继续对有关美国利率的评论作出反应，”NAB Commodities Research的一份报告称。他们补充说，黄金价格的上行可能需要预计美联储在2024年降息。近期稳健的美国经济数据令经济衰退的预期落空，降低了投资者对黄金的兴趣。在经济动荡时期，黄金通常被视为安全的保值手段。

厉害啦2023-08-17

每日钢市：5家钢厂涨价，期螺翻红，钢价或震荡偏强

万吨，周环比减少10.36万吨。由于美联储加息预期再度升温影响，全球金融和大宗商品市场受到一定冲击。国内方面，弱现实与强预期继续博弈。一方面，宏观政策仍有发力空间，多地粗钢平控政策逐步落地，多城陆续优化调整房地产政策。另一方面，本周钢材需求虽有所回升，但韧性依然不足。同时，钢厂实际减产情况也待进一步观察。总之，当前国际环境严峻复杂，国内宏观政策调控力度加大，钢市供需矛盾有所改善，短期钢价或震荡偏强。

我的钢铁网2023-08-17

央行：有信心、有条件、有能力维护外汇市场平稳运行

边走贬，而是会保持双向波动。从外部看，美联储加息接近尾声，美元大幅走升的动能有限。从内部看，我国经济长期向好的基本面没有变，随着经济循环畅通，我国经济运行持续整体好转将支撑人民币汇率。我国经常项目顺差占 GDP 比重保持在 2%左右的适度水平，跨境资本流动自主平衡。外汇储备余额稳定在 3 万亿美元上方，7 月末环比还有所增加，稳居世界第一。过去几年，人民币对美元汇率三次破 7，又三次回到了 7 以内。在应对多轮外部冲击的过程中，人民银行、外汇局积累了丰富的经验，也具有充足的政策工具储备，有信心、有条件、有能力维护外汇市场平稳运行。下一阶段，人民银行、外汇局将坚决贯彻落实党中央、国务院决策部署，以保持人民币汇率在合理均衡22水平上基本稳定为目标，发挥以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制度优势，综合施策、稳定预期，用好各项调控储备工具，调节外汇市场供求，对市场顺周期、单边行为进行纠偏，坚决防范汇率超调风险。

金融界2023-08-17

CPT Markets：美联储加息政策仍存分歧美元上行受限！英国7月核心通胀保持强劲

美元/日元 (USDJPY)：美元兑日元周三收盘微幅上涨后，今日开盘跌至146.32附近，美联储7月政策会议记录凸显出决策者在是否需要进一步加息的问题上仍然存在分歧，美元短线上行空间有限。美联储7月25-26日的会议记录显示，一些与会决策者提到了将利率升得过高给经济带来的风险，但大多数决策者继续将抗击通胀放在首位。 Gainesville Coins首席市场分析师Everett Millman表示，更广泛的经济形势看起来比三个月前要好，通胀似乎正在按照美联储的意愿下降。周二日本财务大臣铃木淳一表示，日本政府并没有设定干预货币的绝对水平。昨日财经事件数据方面，美国商务部公布7月营建许可月率比预期下跌至0.1% (报总数144.2万户)，不过新屋开工月率大幅高于预期至3.9% (报总数145.2万户)。此外，美联储公布7月工业产出月率比预期上升至1%，显示出市场对工业产品需求提升。从上行方向来看，上方压制(上方阻力) 146.30，146.80；从下行方向看，下方支撑145.90。欧元/英镑 (EURGBP)：欧元兑英镑周三微幅回落后，今日开盘跌至0.8544附近，继续三日

CPT_Markets2023-08-17

24小时热点