鱼跃医疗获安信证券买入评级，12个月目标价为44.34元lg...

摘要：11月1日，鱼跃医疗获安信证券买入评级，近一个月鱼跃医疗获得7份研报关注。研报预计公司2023年-2025年的收入增速分别为18.9%、14.2%、15.1%，净利润的增速分别为55.5%、-10.4%、17.3%。12个月目标价为44.34元，相当于2024年20倍的动态市盈率。研报认为，公司发布2023年三季报，实现收入66.63亿元，同比增长30.23%；归母净利润21.91亿元，同比增长92.93%。业务均衡发展，血糖板块表现亮眼，感控板块积极推进赛道拓展。公司发布2023年员工持股计划，彰显长期发展信心。考核目标方面，以2021年-2022年净利润均值（约15.39亿元）为基数，2023-2025年净利润增长率分别不低于30%、32%和52%，即对应金额分别为20亿元、20.3亿元、23.4亿元，彰显了公司对于主业长期稳健增长的信心。风险提示：医疗设备采购的政策影响；新产品研发推广的不确定性；后续订单的不确定性。