FX168财经网_全球视野外汇黄金加密货币NFT资讯网

美国突传重磅交易信号！英媒：美联储为“这行业”创造1万亿意外之财……

通过分析官方数据发现，美联储两年半的高利率政策，让美国银行业获得1万亿美元的意外之财。在这期间，贷方收取更高的贷款费用，但向储户支付的利息却较低。美国联邦存款保险公司(FDIC)的数据显示，贷款人在美联储存款的收益更高，但许多储户的利率却较低，美国4000多家银行的提振有助于提高利润率。 (来源:Financial Times) 尽管一些储蓄账户的利率已按照美联储5%以上的目标上调，但绝大多数储户，尤其是摩根大通和美国银行等大型银行的储户，获得的利率却远低于美联储的目标。根据监管数据(包括完全不支付利息的账户)，截至第二季末，美国银行平均支付给储户的年利率仅为2.2%。这一利率高于两年前的0.2%，但远低于银行自身可以获得的美联储隔夜利率5.5%。根据该数据，摩根大通和美国银行的年存款成本分别为1.5%和1.7%。根据英国《金融时报》的计算，这些向储户支付的较低金额为银行带来1.1万亿美元的超额利息收入，约占该期间银行总收入的50%。这与欧洲形成了鲜明对比，欧洲的一些政府对从高利率中获益的银行征收暴利税。美联储本周收紧主要政策利率，下调50个基点。一些美国银行希望尽快将降息措施转嫁给储户，以增加其利润。据知情人士透露，在周三美联储降息的几个小时前，花旗银行告诉其私人银行的员工，如果美联储将利率降低50个基点，该行将对支付5%或以上的账户的利率采取同样措施。该行的富有客户通常会享受优惠利率。知情人士称，摩根大通的银行家们已被告知，持有1000万美元或以上现金的客户的储蓄利率将下调50个基点，而且未来的下调将与美联储的行动保持同步。 KBW美国银行研究主管克里斯·麦格拉蒂(Chris McGratty)表示，由于美联储降息，银行“肯定”有能力降低存款成本。“我认为，各家银行的降息力度会有所不同。” 摩根大通表示，该行旨在确保利率公平且具有竞争力。 Risk Management Association今年早些时候发布的报告将银行比作加油站，加油站通常涨价快，降价慢。相比之下，银行在提高存款和储蓄账户利率方面则慢，但降价却快。当美联储于2022年3月开始收紧货币政策时，许多分析师预测，来自新金融科技公司的竞争以及消费者转移现金的日益便利将迫使银行向储户提供更大份额的较高利率。但英媒计算表明，他们能够保住大部分好处，尽管比美联储前几次紧缩周期的好处略少。2023年初，硅谷银行(SVB)等银行的倒闭迫使许多中小型银行提高利率，以防止储户逃离。大型银行在避险过程中获得了大量现金流入，从而推迟了在其他地方提高利率的必要性。 #银行业危机# 根据英国《金融时报》基于最新可用数据的计算，从2022年3月到今年年中，美国银行业总体上获得了美联储加息的约2/3收益。他们向储户支付了近6000亿美元的利息。美联储上次加息是在2016年初至2019年初，美国银行获得了77%的收益。尽管美联储目前已开始放松货币政策，但银行股上周末前反应积极，因为投资者押注较低的利率和相对健康的经济将创造更多的借贷需求，并促进投资银行交易活动。尽管如此，几十年来最高的利率将比以往任何时候都多的资金(近3万亿美元)推入定期存单中，定期存单通常提供所有银行存款中最高的利率，并且不能在一夜之间改变。分析师表示，随着这些资金被解锁，银行将能够下调利率，但在此之前不会这样做。 Piper Sandler首席资产负债表策略师斯科特·希尔登布兰德(Scott Hildenbrand)表示：“这将是一个缓慢的过程。”

颜辞2024-09-24

美联储理事鲍曼解释为何投出反对票：通胀还没到目标！

有实现通胀目标。” 鲍曼是上周四美联储利率政策决议中唯一持反对意见的委员，她表示她更倾向于将利率下调25个基点，而不是50个基点。她两年来首次投反对票，也是自2005年以来首位投反对票的美联储理事。鲍曼上周五表示，她同意美联储需要降息，但她认为，以“缓慢而有规律的步伐”向更中性的政策立场迈进，将确保进一步推动通胀降至我们的2%目标。她补充说，这种方法“也将避免不必要地刺激需求。” 美联储主席杰鲍威尔周四在与记者举行的新闻发布会上辩称，更大的降息50个基点是为了抢先于正在降温的就业市场，因为通胀正在下降。根据会议纪要，甚至有一些官员希望在美联储7月的上次会议上进行更早的降息。 “我们不认为我们落后，”他说。“我们认为这是及时的，但你可以把它看作我们承诺不落后的一个信号。” 鲍威尔承认了鲍曼的反对意见，但也表示，对降息“广泛支持”，并且他和其他政策制定者之间有“很多共识”。在为更小幅度的降息辩护时，鲍曼在她的声明中指出，美国经济依然强劲，有“坚实的潜在增长”和接近充分就业的就业市场。她补充说，尽管招聘似乎有所放缓，但裁员仍然很少。她认为就业市场的正常化对于帮助工资增长降至与2%通胀相一致的速度是必要的，因为生产率增长趋势如此。但很明显，鲍威尔将不得不应对未来降息道路上美联储的内部分歧。 FOMC对今年预计的额外降息次数几乎意见一致，7位政策制定者支持在年底前再降息25个基点，9位成员支持额外降息50个基点。只有两位政策制定者预计不会再降息。这条路径意味着，一些官员本周可能支持降息25个基点，但他们决定谨慎行事，以免后悔对就业市场的进一步恶化。鲍曼上周五说： “我尊重和感谢我的同事们更倾向于以更大的初始降幅开始降低联邦基金利率。我仍然致力于与我的同事们一起努力，确保货币政策处于适当的位置。”

金融界2024-09-24

重點關注丨料日內市場小幅震盪休整，關注黃金及貴金屬板塊

2024年9月22日，美聯儲公佈最新的利率政策，宣布將基準利率下調50個基點，這是美聯儲今年第二次降息，主要原因是美國通脹率顯著下降，並且經濟數據顯示經濟增長放緩。這一舉措進一步推動了全球金融市場對於避險資產（如黃金）的需求。来源：今日美股网

今日美股网2024-09-24

【汇市日报】关键数据迫在眉睫，美元反弹尝试面临压力加元持稳加元/人民币强势反弹

待加拿大央行行长麦科勒姆的最新讲话对于利率政策的指引。加元/人民币强势反弹，跃至5.20上方。美元指数复苏，截至发稿，现报100.82，涨幅0.08%。（美元指数走势图，来源：FX168）上周美联储降息50个基点提振了投资者情绪，并帮助全球货币市场升值，进一步降息的前景可能会带来进一步收益。 “虽然我们预计美联储不会像市场预测的那样下调基金利率，但美元可能会在波动性较低且风险偏好较高的情况下下跌。美联储主席鲍威尔和副主席威廉姆斯本周四发表讲话。我们预计两者都不会抵制市场对50个基点的超额降息的积极反应。”联邦银行外汇分析师Kristina Clifton表示。美联储的激进举措旨在应对劳动力市场风险和对经济衰退的担忧，但也给市场注入了不确定性。交易员正在准备从即将到来的经济指标中获得新的见解，这些指标可能会影响他们的策略。目前，期货市场反映出 11 月再次降息 50 个基点的可能性为 50%，这使得本周的事态发展对市场预期至关重要。随着美元寻求从关键支撑位反弹，即将发布的 GDP 和 PCE 报告将是决定美元走势的关键。周五，美国将发布核心 PCE 通胀数据，这是美联储首选的通胀指标。市场预计8月份通胀率同比上涨0.1个百分点至2.7%。不断上升的通胀与对美联储降息的慷慨预期相悖，如果市场稍微清醒，美元可能会反弹。市场正在密切关注本周将发表演讲的各位美联储决策者。任何关于未来降息步伐的谨慎声音都可能让市场有理由从上周的兴奋中重新平衡。 “美联储官员讲话本周报复性地回归，因为现在封锁期已经结束，一大批政策制定者都发表了评论。周四主席鲍威尔、持不同意见者鲍曼和纽约联储主席威廉姆斯的评论将引起与会者的最感兴趣。”Pepperstone分析师Michael Brown说。此前 FOMC 成员、亚特兰大联储主席博斯蒂克表示：“通胀进展和劳动力市场降温的出现速度比我在夏季开始时想象的要快得多。”“此时此刻，我设想的货币政策正常化的速度比几个月前我认为的要早。” FOMC 成员、明尼阿波利斯联储主席卡什卡利表示，他预计 2024 年将降息约 50 个基点，这意味着加息将放缓至 25 个基点。他说，劳动力市场很强劲，他希望“保持这种状态”，但与通胀的斗争尚未获胜。因此，虽然美联储的政策仍然紧缩，但他认为未来可能会采取较小的步骤，并且不太可能重复上周的 50 点。根据CME FedWatch工具，交易员认为美联储连续第二次降息50个基点（bps）至4.25%-4.50% 的可能性接近 50%。美元指数要想进一步走强，就必须突破阻力位101.4，然后是101.9。如果每日收盘价未能高于101.4，则可能预示着市场风险感知重新增加，导致美元指数可能呈下跌趋势，主要支撑位100.5正在受到密切关注。如果突破该支撑位，该指数可能会在短期内跌至99左右。预计未来几天将采用数据驱动的定价，从而导致基于经济数据和评论的潜在波动。加元持稳，截至发稿，美元/加元现报1.35072，跌幅0.43%。（美元/加元汇率走势图，来源：FX168）加拿大央行认为它有能力更快地行动，市场认为10月23日降息50个基点的可能性很大。美联储上周将其政策利率区间下调了50个基点，为这一举措敞开了大门。市场认为，鉴于加拿大最重要的贸易伙伴已经开始了自己的减产周期，加拿大现在有能力接受这样的举措。由于原油价格上涨，加元的下行空间将受到限制。由于担心在中东紧张局势升级的情况下可能出现供应中断，原油价格上涨。在撰写本文时，西德克萨斯中质原油（WTI）油价升至 71.50 美元/桶附近。周二，加拿大央行行长蒂夫·麦克勒姆将向国际金融研究所（IIF）和加拿大银行家协会（CBA）进行“炉边谈话”。市场将热衷于了解加拿大利率的未来路径，并认为麦科勒姆有一个很好的机会将对 10 月决定的预期调整为适当的鸽派方向。如果他这样做，加元可能会承压。加拿大统计局将于周五（9月27日）发布 7 月份按行业划分的国内生产总值（GDP）。丰业银行首席外汇策略师 Shaun Osborne 指出，加元在盘中表现温和，与其大宗商品同行一致，这些商品兑普遍坚挺的美元都小幅上涨，“欧洲股市涨跌互现，而美国股票期货盘中略微走强，而原油在中东紧张局势中略高。金属大多走低。”“USD/CAD的表现倾向于加元。上周 1.36 中间区域的阻力位限制了美元的涨幅，上周四的美元下跌标志着日线图上出现一个大的看跌区间外交易日。上周的低收盘价也形成了看跌的一周。这些发展应该意味着美元从这里开始的上行潜力有限（1.36 低位/中位），并给 1.3530 和 1.3450 的支撑位带来更大压力。” 加元/人民币强势反弹，截至发稿，现报5.2206，涨幅0.50%。（加元/人民币汇率走势图，来源：FX168）

慧宣鑫语2024-09-23

美联储大幅降息，全球股市飙涨

0 点上方，为美联储四年来首次大幅放松利率政策后本周的大幅上涨画上句号。三大平均指数实现周线上涨。标准普尔 500 指数在过去六周内第五周实现上涨，今年迄今涨幅超过 20%。道琼斯指数和科技股为主的纳斯达克指数今年迄今为止分别上涨11.53和21.55%。 Evercore ISI 的数据显示，自 1970 年以来，标准普尔 500 指数在首次降息周期后的六个月内平均上涨了 14%。 9 月对美国股市来说通常是一个令人失望的月份，自 1928 年以来，标准普尔 500 指数平均下跌了 1.2%。但是，标准普尔 500 指数本月迄今也上涨了 1% 以上，逆转了 9 月份美国股市平均走弱的历史趋势。美联储四年来首次降息周三，美联储将隔夜贷款利率从 5.25% 至 5.5% 下调至 4.75% 至 5.00% 的区间，这是四年来首次降息，因为通胀水平较两年前的水平持续大幅下降。央行在一份声明中表示：“委员会对通胀率可持续向 2% 迈进的信心增强，并判断实现就业和通胀目标的风险大致平衡。” 在做出决定之前的一周，投资者越来越希望央行降息半个百分点，而不是传统的四分之一个百分点。他们如愿以偿，但股市未能守住涨幅，因为他们又担心美联储之所以大幅降息，是因为美联储认为经济存在一些令人不安的地方。鲍威尔则总体上持乐观态度，他认为经济衰退的风险不会增加，似乎对美联储能够实现软着陆持乐观态度。尽管昨天他的每一句话都让股市出现波动，但鲍威尔整个新闻发布会的明显结论对股市基本有利。如果经济确实保持稳定，通胀下降，这将为股市大涨提供沃土，特别是大幅度降息对小盘股很有利。永明金融全球投资认为，美联储降息 50 个基点并不意味着对劳动力市场或整体经济表达了更强烈的担忧，因为这两个市场都表现得相当不错。这更像是央行承认，随着通胀下降，利率现在比应有的更为严格，从而可以更快地启动这一宽松政策。周五，根据芝加哥商品交易所集团的 FedWatch Tool，交易员认为美联储 11 月维持降息 25 个基点的可能性为 59.1%。再次降息 50 个基点的可能性为 40%。根据伦敦证券交易所的数据，预计到年底利率将下降 72 个基点。预计到 2025 年底利率将达到 2.83%，这被认为是美联储的中性估计。加拿大本周市场回顾本周五，S＆P / TSX综合指数以23867.37收盘，较上周上涨1.27%。本周五，布伦特 11月原油期货为74.72美元/桶。由于美联储超常幅度的降息改善了全球经济前景，与大宗商品相关的加元兑美元周五走强至近两周高点。本周五，1加元兑0.7369美元，兑5.1964人民币。消费者价格指数（CPI）加拿大通胀率降至 2021 年 2 月以来的最低年度增速，核心指标继续放缓，为加拿大央行进一步降息留有余地。加拿大统计局周二报告称，8 月份消费者价格指数较上年同期上涨 2%，而一个月前该指数上涨 2.5%，低于彭博对经济学家调查中 2.1% 的预估中值。加拿大统计局指出，汽油价格下跌导致 8 月份总体通胀率下降。加拿大统计局表示，如果没有汽油价格下跌，8 月份的年通胀率将达到 2.2%。不包括食品和能源的核心通胀较去年同期上涨 2.4%。零售数据根据加拿大统计局周五发布的预估数据，继 7 月份的强劲增长之后，8 月份零售额可能大幅增长 0.5%，是今年第三个月度销售增长。总体而言，假设 9 月份增长持平，预估零售额在第三季度增长 0.8%。此前，第二季度下降 0.4%，第一季度下降 0.5%——这是自 2009 年以来疫情之外最疲软的两个连续季度。该报告发出了比较乐观的信号，表明加拿大经济实力强劲，这些数据可能让央行官员更有信心，他们可以抑制通胀，而不会让经济陷入衰退。分析与展望加拿大主要股指周四攀升至历史新高，科技股和大宗商品相关股领涨，投资者押注美联储大幅降息可能刺激全球从现金转向风险较高的资产。周五几乎持平。中国大陆和香港本周市场回顾本周五，上证指数以2736.81收盘，较上周上涨1.21%。本周五，沪深300指数以3201.05收盘，较上周上涨1.32%。本周五，恒生指数以18258.57收盘，较上周上涨5.12%。在中国人民银行出人意料的举措之后，在岸人民币升值至近 16 个月来的最高水平，导致国有银行出手干预，以防止人民币升值过快。本周五，人民币兑美元周五为7.0512。本周五，一盎司黄金为2647.2美元。分析与展望受全球股市上涨和美国经济将实现软着陆的乐观情绪推动，香港股市上涨，创下近五个月来最大单周涨幅，5.12%。东吴证券驻上海首席经济学家陈力表示：“从技术模式和周转速度来看，香港股市可能已经触底。美联储降息将降低企业融资成本并刺激经济。另一方面，美元弱势将为中国经济出台更多刺激政策创造条件，加速经济基本面的复苏。” 不过尽管美联储降息，中国本月意外地维持基准贷款利率不变，一年期贷款市场报价利率 (LPR) 维持在 3.35%，五年期贷款市场报价利率维持在 3.85%。中国大陆股市并没有像亚洲其他股市一样大幅上涨。中国国家发改委周四表示，中国将加大投资和消费力度，以重振国内需求。发改委表示，中国计划鼓励私营部门投资政府项目，并探索提高工资。香港 Pinpoint Asset Management 首席经济学家张志伟表示：“这令我感到意外。最新的活动数据显示，经济增长势头正在减弱。中国的实际利率相当高。汇率没有贬值压力。尽管如此，我仍然预计央行会在未来几个月降息，因为有必要应对经济中的通货紧缩压力。” 国际市场本周市场回顾本周五，日经225指数以37723.91收盘，较上周上涨3.12%。本周五，德国DAX 30指数以18720.01收盘，较上周上涨0.11%。本周五，英国FTSE 100指数以8229.99收盘，较上周下跌0.52%。分析与展望 MSCI 全球股票指数创下历史新高，本周上涨 1.5% 。受本周早些时候美联储大幅降息的支撑，周五全球股市徘徊在历史高位附近。日本日元下跌，因为日本央行行长上田和夫几乎没有暗示央行何时可能再次加息，并表示美国经济的不确定性和市场波动可能影响其政策举措。美元在本周早些时候遭受损失后普遍企稳，此前美联储降息 50 个基点，并向投资者保证，大幅降息是为了保护经济的弹性，而不是对近期劳动力市场疲软的紧急反应。欧洲欧洲股市周五收盘走低，投资者消化了本周一系列央行利率决定及其对全球经济的影响。泛欧斯托克 600 指数收盘下跌，扭转了周四的乐观表现，因为大多数板块都陷入亏损。周四，该地区基准指数收盘上涨 1.4%，此前英国央行和挪威央行均维持利率稳定，与美联储前一天大幅降息形成鲜明对比。 Disclaimer 免责声明本文稿中包含的信息仅供参考，并不旨在提供特定的投资，保险，财务，税务或法律的建议。文稿可能包含有关经济和投资市场的前瞻性陈述。前瞻性陈述并非对未来业绩的保证，鼓励您在做出任何投资决定之前，仔细考虑风险，并咨询有关专业人士。

汉邦金融2024-09-22

周评:美联储与日本央行引爆行情！金价飙升42美元创新高日元暴跌逾300点

将在12月。今年3月，日本央行取消负利率政策，并在7月将关键利率上调至0.25%，因为其认为经济已接近实现2%的通胀目标。 “恐怖数据”强于预期美初请降至5月以来最低水平周二，素有“恐怖数据”之称的美国零售销售数据强于预期。美国 8 月份零售额意外上升，因为汽车经销商收入的下降被网上购物的强劲增长所抵消，这表明经济在第三季度的大部分时间内仍保持稳固基础。 FWDBONDS 首席经济学家克里斯托弗·鲁普基 (Christopher Rupkey) 表示：“美联储官员似乎没有任何理由一开始就将利率大幅下调 50 个基点，因为无论劳动力市场面临多大压力，都不会导致经济需求减弱。如果经济正处于衰退边缘，消费者肯定不会看到这一点。” 美国商务部人口普查局称，继 7 月份 1.1% 的增幅后，上个月零售额增长了 0.1%。路透社调查的经济学家曾预测，零售额（主要是商品，未根据通胀进行调整）将下降 0.2%，而 7 月份的增幅此前曾报告为 1.0%。预测范围从下降 0.6% 到增长 0.6%。 8 月份零售额同比增长 2.1%。网上商店销售额在 7 月份下降 0.4% 后，上个月反弹 1.4%。加油站销售额下降 1.2%，反映出加油站油价下降。汽油价格下跌可能会释放资金用于其他支出。美国失业救济申请人数降至 5 月份以来的最低水平，表明尽管招聘放缓，但就业市场依然健康。根据劳工部周四公布的数据，截至 9 月 14 日当周，初请失业金人数减少 12,000 人，至 219,000 人。这一数字低于彭博社对经济学家进行调查时得出的所有估计值。该时间段也与针对 9 月份就业报告进行调查的所谓参考周相对应。衡量领取失业救济人数的持续申领人数也在前一周下降，至三个月来的最低水平。四周移动平均值（一种有助于平滑数据波动的指标）降至 227,500，为六月以来的最低水平。彭博经济学家 Eliza Winger 表示：“9 月份就业报告调查周初请失业金人数下降幅度超过预期，部分原因是劳动节等重大假期前后数据调整困难。失业金申请人数往往会在假期缩短的几周内下降，然后在下一周反弹 — 因此，当前数据作为 9 月份就业人数的参考价值有限。” 美元指数周线走软、但跌幅有限日元兑美元暴跌受美联储降息影响，本周美元指数走低，但正面的美国经济数据限制美元跌幅。与此同时，因日本央行表示不急于再次加息，日元出现暴跌，周五美元/日元上涨至两周以来新高。追踪美元兑六种主要货币的美元指数(DXY)本周收盘下跌近0.4%，报100.73；美联储降息后一度跌至100.21，随后展开反弹。 FXStreet资深分析师Joseph Trevisani表示：“有趣的是，这次降息50个基点，还是有点令人意外，或至少在前一天的预测机率仍一半一半，却并没有对美元造成更大的冲击，相当令人惊讶。” Trevisani认为，这实际上是在给予其它全球央行，进一步降息的许可，其中一些央行已经开始降息。货币市场预计2024年美联储将再降息72个基点，并预计到2025年9月将降息192个基点。 Moneycorp北美交易与结构性商品主管Eugene Epstein表示：“最初解读是，这项决策是鸽派的，尽管这一结果的预测各半，整体而言，表面上来看，这仍是一个鸽派的行动。” 日本央行周五将利率维持在0.25%，符合市场预期。在行长植田和男发言显示该央行不急于再度加息后，日元兑美元当日由涨转跌。周线日元也出现暴跌。植田和男在央行决策后的记者会上表示，央行有足够的时间观察全球经济不确定性带来的影响，并补充道，其货币政策决策将基于“经济、物价和金融发展”。美元/日元周五收盘大涨约0.9%，报143.89，盘中最高一度涨至144.50，为9月初以来最高点。截至本周收盘，美元/日元暴涨304点，涨幅达到2.16%。 Scotiabank首席外汇策略师Shaun Osborne表示：“我们看到市场稍微进行盘整，这推动了美元/日元的走势，这在美联储决策以来的过去几天里相当明显。声明听起来可能比市场预期的更为谨慎，市场原本假设日本央行会在圣诞节前再度加息，我仍认为这有可能发生。” ForexLive首席外汇分析师Adam Button表示：“市场认为日本央行不需要加息，而我们也将更加关注日本的政治局势。” 其它主要货币对方面，欧元/美元本周收盘上涨0.8%，报1.1163。英镑/美元本周收盘大涨1.51%，报1.3320。英国周五发布的强劲零售销售数据；英国央行周四维持利率不变，其行长表示，央行在降息时必须“谨慎，避免过快或降息过多”。金价本周飙升42美元创历史新高因美联储降息引发美元走软，加之地缘政治局势紧张，现货黄金本周收盘飙升42美元，在美联储降息后的周四和周四，金价出现大幅上涨。现货黄金本周收盘飙升42.23美元，涨幅1.64%，报2620.91美元/盎司。金价周五最高触及2625.81美元/盎司，创下历史新高。 FXStreet分析师Eren Sengezer指出，由于美联储决定将政策利率下调50个基点，美元面临巨大的抛售压力，黄金价格反弹至2600美元/盎司上方的历史新高。 GraniteShares Advisors创始人Will Rhind表示，美联储降息周期的开始意味着利率正在下降，美元将开始走软。他的投资公司管理着一只黄金支持的交易所交易基金(ETF)。 Rhind在接受采访时说：“这对黄金有利。黄金的下一个刺激因素将是，如果人们感觉我们正步入衰退，恐惧因素出现，人们需要开始购买黄金作为对冲。” Allegiance Gold首席营运官Alex Ebkarian表示：“市场正在考虑更大幅度、更多的降息，因为我们财政和贸易均为赤字，且这将进一步削弱美元的整体价值。” Ebkarian说道：“如果你将地缘政治风险与我们当前的赤字、低收益环境和美元疲软结合，所有这些因素的结合就会导致金价上涨。” 在政治和经济不确定时期，黄金被视为具避险功能，且因黄金不生息，往往在低利率环境中蓬勃发展。瑞银认为，黄金价格还能进一步上涨，并预计到2025年中期之前，金价目标2700美元/盎司。瑞银称：“在近期风险因素驱动下，我们预计黄金ETF需求将在未来几个月加速增长。” 道明证券(TD Securities)大宗商品策略师Daniel Ghali表示，美联储才刚大幅降息，启动宽松周期，所以市场上还存有一些买盘。 Forex.com分析师Fawad Razaqzada发布报告指出：“地缘政治风险，例如加沙、乌克兰和其他地方持续的冲突，将确保维持黄金的避险需求。” 美联储降息提振市场美股三大股指本周均录得涨幅美股周五收盘涨跌不一，道指再创历史新高。三大股指均连续第二周录得涨幅。市场仍在评估美联储降息的背景与后续影响。道指涨38.17点，涨幅为0.09%，报42063.36点；纳指跌65.66点，跌幅为0.36%，报17948.32点；标普500指数跌11.09点，跌幅为0.19%，报5702.55点。本周美股三大股指均录得涨幅，道指一周累计上涨1.61%，标普500指数上涨1.36%，纳指上涨1.49%。德银策略师Jim Reid表示：“尽管市场目前充满乐观情绪，但显然还有一些潜在的担忧。特别是期货市场定价的降息步伐比美联储周三的点阵图所暗示的更为激进，投资者认为，如果下行风险显现，降息步伐可能需要加快。” City Index 和 Forex.com 的Fawad Razaqzada表示：“尽管美联储降息后出现了一些波动，但标普 500 指数的看涨趋势依然完好无损。美联储决定降息 50 个基点，受到了投资者的广泛欢迎。此举被视为一个大胆但必要的举措，可以缓解经济担忧，而不会发出让人想起 2008 年金融危机的恐慌信号。” Newton资产管理公司投资组合经理Jon Bell表示：“我们看到的情况是市场相信美联储已经掌控了一切，他们将实现经济的软着陆，因此风险资产强劲上升。” 原油周线大涨美国WTI原油周五收盘基本持平。本周该期货上涨逾4%，为连续第二周录得涨幅。美联储本周大幅降息，以及美国原油供应下降，令油价得到支撑。分析师称，美联储的降息举措缓解了对经济衰退的担忧，安抚了对能源需求受到打击的担忧，从而推动油价走高。纽约商品交易所10月交割的西得州中质(WTI)原油期货价格收跌0.03美元，跌幅为0.04%，收于71.92美元/桶。本周WTI原油累计上涨4.76%。盛宝银行(Saxo Bank)大宗商品策略主管Ole Hansen表示，市场得出的结论是，只有在经济衰退风险确实存在的情况下，油价才会长期处在70美元之下，而本周美联储大幅降息，有助于降低美国经济陷入衰退的风险。澳新银行分析师在一份报告中表示：“虽然降息50个基点暗示未来将面临严峻的经济逆风，但在美联储上调中期利率前景后，看跌的投资者并不满意。” Tickmill管理负责人Joseph Dahrieh表示，降息可能会支持经济活动并刺激美国的能源需求，从而导致油价上涨。然而，这一重大举措也引发市场对潜在经济放缓的担忧，这可能会限制油价上涨空间。德国商业银行大宗商品分析师Barbara Lambrecht表示：“本周油价受到两方面的提振：一方面，美联储降息幅度超出许多人预期，令人更相信石油需求不会急剧下降。另一方面，中东局势持续升级，地缘政治风险溢酬上升。毫无疑问，情况再恶化还可能更加推高油价。”

tqttier2024-09-22

会员

道指再创历史新高！英特尔盘中大涨近10%，经济“风向标”联邦快递暴跌

市场受到多重因素影响，包括美联储官员对利率政策的不同看法、企业财报以及“三巫日”的衍生品合约到期等。截至收盘，道指上涨38.17点，涨幅为0.09%，报42063.36点，续创历史新高。本周，道指累计上涨1.61%。标普500指数则下跌11.09点，跌幅为0.19%，报5702.55点，本周累计上涨1.36%。纳指收跌65.66点，跌幅为0.36%，报17948.32点，本周累计上涨1.49%。美联储理事沃勒和鲍曼在当天对利率政策发表了不同看法。沃勒表示，有利的通胀数据支持美联储本周降息50个基点的决定，并强化了市场对11月会议再次降息50个基点的预期。然而，鲍曼则倾向于降息25个基点，以审慎的步伐迈向更加中性的政策立场。芝商所FedWatch工具显示，市场认为美联储11月降息50个基点的概率超过50%。英特尔股价在盘中大涨近10%，一度触发暂停交易，最终收涨3.31%。据报道称，高通近期与英特尔接洽，讨论收购事宜，这一消息提振了英特尔的股价。尽管英特尔在芯片行业曾占据主导地位，但近年来业务颓势明显，股价大幅下跌。此次收购传闻为英特尔股价带来了久违的上涨动力。与经济“风向标”联邦快递相关的消息则令人担忧。该公司未能达到利润预期，并透露业务将放缓，导致股价暴跌15.24%，创两年来最大单日跌幅。联邦快递下调了本财年的收入和利润指引，市场再次燃起对美国经济衰退的担忧。热门中概股多数收跌，纳斯达克中国金龙指数跌0.60%，本周累计上涨3.90%。谷歌因欧盟反垄断案取得部分胜利，股价上涨0.89%。特斯拉因马斯克未能按时出席推特收购案调查听证会而股价下跌2.32%。此外，现货黄金和COMEX黄金期货均续创新高，伦敦金现上涨1.36%，报2621.740美元/盎司；COMEX黄金期货涨1.24%，报2647.1美元/盎司。周五是“三巫日”，大量与股票、指数期权和期货相关的衍生品合约集中到期，导致指数在尾盘出现剧烈波动。多位市场分析师表示，投资者在权衡美联储下一步举措和企业财报后，并未继续大笔买入，导致市场涨幅受限。

金融界2024-09-21

美国大幅降息和全球库存下降推动油价回升，然而中东局势和中国经济放缓为市场前景带来不确定性

变动内容导读油价趋势：连涨两周美国利率政策对油价的影响美国原油库存与需求分析中东局势对油价的影响中国经济放缓对油价的压力油价趋势：连涨两周在周五的早盘亚洲交易中，油价小幅波动，但预计将连续第二周上涨。这一趋势得益于美国利率的大幅削减和全球库存的下降。布伦特原油期货在0027 GMT交易时，报价73.69美元，较前一日下跌0.3%。然而，本周累计涨幅达4.3%。与此同时，美国原油上涨6美分，报72.01美元，周涨幅为4.8%。美国利率政策对油价的影响美国中央银行在周三将利率下调了0.5个百分点。通常情况下，利率的降低会刺激经济活动和能源需求，但也有分析人士认为，这一大幅度降息反映出美国劳动力市场的疲软。美国原油库存与需求分析根据政府数据显示，美国原油库存降至一年来的最低水平，这对油价形成了支撑。分析师预计，未来一个季度，布伦特原油的价格将在70到75美元之间波动，因市场出现约40万桶/日的反季节性供应缺口。不过，分析师也警告称，油价在2025年可能会大幅下滑。中东局势对油价的影响中东地区的紧张局势也在一定程度上支撑了油价。近期，黎巴嫩武装组织真主党的对讲机发生爆炸，安全消息人士称以色列间谍机构摩萨德对此负责，但以色列官员对此未做评论。中国经济放缓对油价的压力然而，中国经济的疲软需求则给油价带来压力。8月份，中国炼油产量连续第五个月下降，工业产出增长降至五个月最低水平，零售销售和新房价格进一步下滑。编辑总结：当前油价在多重因素的影响下呈现出逐步回升的态势，然而中东局势和中国经济的放缓则为市场增添了不确定性。市场参与者需密切关注未来的经济数据与地缘政治动态。名词解释布伦特原油：一种主要的国际原油价格基准。 EIA：美国能源信息署，提供能源数据和分析。反季节性供应缺口：指在非传统高需求季节出现的供应不足现象。相关大事件 2023年9月，美国原油库存降至一年低点，同时美国中央银行进行了大幅度降息，油价受到支撑。来源：今日美股网

今日美股网2024-09-21

中国银行维持基准贷款利率不变，反映出金融机构盈利压力与未来政策宽松预期的复杂背景

率保持稳定：背景与原因当前经济形势对利率政策的影响未来利率变化的预期分析人民银行的政策工具与调整中国银行利率保持稳定：背景与原因中国人民银行于周五宣布，保持一年的贷款基础利率（LPR）在3.35%不变，五年的贷款基础利率保持在3.85%。这一决定符合彭博社调查的大多数经济学家的预期。由于银行的净利息利润率降至历史低点1.54%，金融机构对进一步降低贷款利率表现出谨慎态度。当前经济形势对利率政策的影响近期数据显示，中国的生产、消费和投资在八月均有所放缓，信贷需求持续疲软，反映出因房地产低迷和通缩威胁所导致的市场信心不足。随着中国经济面临下行压力，政策制定者急需采取更多刺激措施以实现年度5%的增长目标。未来利率变化的预期分析尽管本次利率未调整，但市场对进一步放宽货币政策的预期开始升温。经济学家普遍认为，人民银行在第四季度可能会下调政策利率至少10个基点，为银行提供更大的空间以降低其贷款基础利率。此外，随着美国联邦储备系统开始大幅降低利率，中美政策差异缩小，可能减少对人民币的下行压力。人民银行的政策工具与调整人民银行正在通过短期工具引导市场利率，取代之前使用的中期借贷便利（MLF）工具。人民银行最近也推迟了对部分到期资金的续期，标志着其政策工具的重大调整。这些变化表明，人民银行可能会在更广泛的政策包中包含利率调整，以应对当前经济挑战。编辑总结：当前中国银行利率保持不变反映出金融机构面临的盈利压力，同时也表明政策制定者在刺激经济方面的谨慎态度。未来的政策调整将取决于经济数据的发展及市场信心的恢复。名词解释贷款基础利率（LPR）：是中国商业银行向优质客户发放贷款的基准利率。人民银行（PBOC）：中国的中央银行，负责制定和实施货币政策。中期借贷便利（MLF）：一种货币政策工具，用于向金融机构提供中期流动性支持。相关大事件 2023年9月，中国人民银行维持基准贷款利率不变，反映出对当前经济放缓的谨慎应对，同时市场对未来政策宽松的预期开始升温。来源：今日美股网

今日美股网2024-09-21

拜登突然语出惊人！他释出“美国未来利率走势”的关键信号……

来利率将进一步下降，强调未曾施压美联储利率政策。他表示，对抗通胀的工作尚未完成，下调借款成本将有助于经济增长，企业和消费者应该对经济感到更有信心。拜登回顾其经济纪录，利率和通胀均有所下降，道琼斯指数创下历史新高。他指出：“这(降息50个基点)是美联储向全国发出的一个重要信号，即在多次加息以冷却通胀之后，现在通胀已经回落，美联储已经转向降低利率，以保持经济增长。 (来源:U.S.News) 他预计利率将进一步下降。此外，拜登表示尊重美联储的独立性。自从入主白宫以来，他不曾与美联储主席鲍威尔交谈过，未曾施压利率政策。美国副总统卡马拉·哈里斯(Kamala Harris)在当选后如何处理经济问题方面得到的评价，普遍高于拜登。但前总统特朗普(Donald Trump)仍然对经济持悲观看法，他的支持者绝大多数都持这种观点。特朗普周三在纽约表示：“我认为，降息幅度如此之大表明经济状况非常糟糕，假设他们不是在玩弄政治。经济状况会非常糟糕，或者他们在玩弄政治，两者皆有。但是，降息幅度确实很大。” 拜登明确将疫情的后果，即航运通道堵塞、商品短缺、人们被困家中远程办公等，与他面临的经济问题联系起来。但他也表示，全球地缘紧张局势导致能源价格上涨，加剧了通货膨胀。拜登说：“顺便说一句，我们的汽油价格现在已达到3.20美元。” 他还指出，许多批评人士表示，他的经济政策将增加失业率，经济衰退不可避免，2023年伊始，许多经济学家都这么说。“有可能，但我拒绝接受这一点，”他说。他列举了一些最伟大的胜利，通过了《芯片和科学法案》和《降低通货膨胀法案》，并降低了医疗保险支付的处方药费用。他指出，在他的任期内创造了1600万个就业岗位，并且有工作的女性人数创下了历史新高。他也特意将自己的政绩与前任进行了对比，称特朗普导致赤字膨胀，任期结束时创造的就业机会比任期开始时还少。美媒指出，目前，经济数据对经济的描述比美国人所说的要好得多，尽管民意调查更多地遵循党派信念而不是实际数字。经济增长率在2%或更好的年度范围内，失业率为4.2%，这一数字接近曾经被认为是充分就业的水平，而股市一直在创下新高。事实上，拜登上台时，道琼斯工业平均指数上涨了500多点。白宫表示，拜登有一个三管齐下的计划，应对他上任时继承的疫情问题、优先改善美国工人的生活，以及重建美国制造业。他在这些方面取得了一些成功，包括通过了一项包括投资国内半导体制造和电动汽车的立法。但他无法摆脱通胀的祸害，通胀现在才达到美联储认为可以接受的水平。从食品杂货到住房，许多商品的价格上涨让美国人感到沮丧，他们中的许多人是在无通胀或低通胀时期长大的。那些拥有房产、股票或将闲钱存入储蓄和货币市场基金的人的资产价值有所上涨，老年人享受到高于正常水平的社会保障金增幅。然而，低收入家庭却遭受物价上涨和借贷成本上涨的困扰，尽管他们的工资涨幅超过了通胀率。鲍威尔周三对记者表示：“目前我没有看到任何迹象表明经济衰退——抱歉——经济下滑的可能性增加，好吗？我没有看到这一点。” 周四，全美房地产经纪人协会表示，8月份现有房屋销售量下降2.5%，比去年同期下降4.2%。不过，房屋销售中位价继续攀升，达到416700美元，比去年同期上涨3.1%。 2024年8月，世界大型企业联合会(Conference Board)的领先经济指标指数下跌了0.2%，而7月份该指数下跌了0.6%。过去六个月，该指数下跌了2.3%，但跌幅低于前六个月的2.7%。该商业组织商业周期指标高级经理Justyna Zabinska-LaMonica表示：“8月份，美国领先指数继续呈下降趋势，并连续第六个月下降。新订单继续下滑，新订单创下2023年5月以来的最低值。负利率差、消费者对未来商业状况的持续悲观预期以及8月初金融市场动荡后股价下跌也对该指数造成压力。” “总体而言，LEI继续预示着未来经济增长面临阻力。世界大型企业联合会预计，由于物价上涨、利率上升和债务增加侵蚀了国内需求，美国实际GDP增长将在今年下半年失去动力。然而，在美联储9月发布的2024年经济预测摘要中，政策制定者表示，到今年年底，利率可能会下调100个基点，这将降低借贷成本并支持2025年更强劲的经济活动。”

秉哥说市2024-09-20

24小时热点