FX168财经网_全球视野外汇黄金加密货币NFT资讯网

7月17日半导体上涨0.84%，板块个股阿石创、源杰科技涨幅居前

万 8.34 20 688135 利扬芯片 20.8 1.96 -604.11万 -6.74 板块跌幅居前的股票包括：瑞芯微（-1.83%）、*ST华微（-1.74%）、先锋精科（-1.3%）、思瑞浦（-1.28%）、南芯科技（-1.24%）、拓荆科技（-1.05%）、锴威特（-0.94%）、国科微（-0.91%）、金海通（-0.83%）、泰凌微（-0.79%）、华海清科（-0.78%）、北方华创（-0.7%）、盈方微（-0.65%）、纳芯微（-0.65%）、芯原股份（-0.64%）、中科飞测（-0.61%）、龙芯中科（-0.52%）、裕太微-U（-0.49%）、中科蓝讯（-0.46%）、屹唐股份（-0.39%）

金融界07-17 19:38

7月17日半导体概念上涨0.84%，板块个股阿石创、源杰科技涨幅居前

2.0%）、航宇微（1.97%）、利扬芯片（1.96%）序代码股票名称现价涨跌幅主力资金净额主力资金净占比 1 300706 阿石创 26.2 6.29 4115.53万 8.21 2 688498 源杰科技 223.01 5.94 830.50万 1.14 3 688689 银河微电 24.86 5.16 210.81万 2.15 4 688048 长光华芯 61.84 4.35 -241.89万 -0.54 5 300046 台基股份 42.75 4.22 4097.84万 2.48 6 603986 兆易创新 117.99 3.28 2.22亿 7.92 7 688167 炬光科技 80.22 2.78 -1311.79万 -6.33 8 688711 宏微科技 20.86 2.76 1436.90万 4.29 9 688595 芯海科技 37.17 2.74 810.50万 5.42 10 688123 聚辰股份 81.11 2.59 -149.21万 -0.53 11 688261 东微半导 44.06 2.54 823.93万 3.76 12 688661 和林微纳 40.65 2.5 890.77万 3.75 13 688110 东芯股份 34.42 2.44 752.42万 2.15 14 002049 紫光国微 67.9 2.31 2.15亿 17.90 15 301095 广立微 56.2 2.18 25.19万 0.08 16 688270 臻镭科技 47.29 2.07 2140.48万 10.38 17 688381 帝奥微 22.21 2.02 250.73万 3.11 18 688220 翱捷科技-U 76.86 2.0 369.30万 0.90 19 300053 航宇微 12.95 1.97 1929.72万 8.34 20 688135 利扬芯片 20.8 1.96 -604.11万 -6.74 板块跌幅居前的股票包括：瑞芯微（-1.83%）、*ST华微（-1.74%）、先锋精科（-1.3%）、思瑞浦（-1.28%）、南芯科技（-1.24%）、拓荆科技（-1.05%）、锴威特（-0.94%）、国科微（-0.91%）、金海通（-0.83%）、泰凌微（-0.79%）、华海清科（-0.78%）、北方华创（-0.7%）、盈方微（-0.65%）、纳芯微（-0.65%）、芯原股份（-0.64%）、中科飞测（-0.61%）、龙芯中科（-0.52%）、裕太微-U（-0.49%）、中科蓝讯（-0.46%）、屹唐股份（-0.39%）

金融界07-17 19:38

李开复：中美大模型竞争关键在于开源与闭源之争

无人驾驶等等，这些领域都离不开英伟达的芯片和技术支持，所以英伟达的价值还是很大的。未来一段时间，英伟达股价也许不会涨几十倍，但仍有上升空间，是一个比较稳妥的投资。但是，英伟达在未来可能会面临各种利好和利空因素，例如，最新芯片是否能进入中国市场的潜在风险等，这可能会对公司的股价产生相当大的影响。投资者要综合考虑，理性投资。在美国七巨头中，李开复坦言自己更看好微软。因为微软敢于大胆投资和创新，有发展前景，同时对商业模式有着深刻的理解，能够清楚地认识到如何实现盈利，这种兼具多种优势的公司很少。微软对于大模型的盈利模式就有着清晰的认知。但是微软的体量很大，未来实现几十或上百倍的增长可能性较低。尽管如此，如果美国七巨头里面只选一家投资，李开复可能会选择微软。

格隆汇07-17 19:29

三天狂飙40%！彻底引爆

润激增60%，其中3nm和5nm制程的芯片出货量合计占比达到了60%，北美客户的营收占比从去年65%大幅提高了10个百分点，足见海外对AI芯片的需求有多么旺盛。截至目前，台积电盘前已经涨了5个点。回到盘面，今天国内AI算力板块继续高调爆发，CPO、PCB方向领涨，剑桥科技、长飞光纤涨停，新易盛涨超8%，带动通信设备ETF(159583）今日涨3.51%，创业板人工智能ETF富国(159246)涨3.22%。消息面上，除了H20复供，据外媒报道，AMD也计划重启向中国出口其MI308芯片。据报道，美国商务部告知该公司，MI308产品的许可申请将进入审查程序。MI308芯片和英伟达H20一样，都是专为中国市场设计的AI加速器。 H20这边也有消息传出，中国厂商正加紧提交H20订单，英伟达已建立“白名单”系统以协调采购申请。昨天在北京举行的链博会开幕式间隙，黄仁勋回应“H20芯片对华重启销售进展”时表示，目前已经有很多订单了。更有媒体称，H20芯片出口许可的批准不仅提升了英伟达的盈利前景，也预示着美中之间的贸易谈判取得进展。这些消息，大大提振了算力板块交易的积极情绪。不光是个别重点公司，指数自7月初小幅回调以后便大幅上涨，本周四个交易日里累计涨幅已经超过了10%。 02 国产CPO的全球竞争力自从2023年初，AI火了之后，市场就一直在寻找，到底国内哪个AI细分方向最有吸引力? 答案当然有很多，而且每个人的看法都不一样。不过，如果要找一个细分板块是中国厂商占比最高，且竞争力最强的，光模块应该是绕不开的一个。为什么这么说呢？我们先看市占率指标，2024年的统计数据，中国厂商总体市占率38%，领先美国厂商29%，800G领域中国占比超过70%。其中，在AI算力需求驱动的800G/1.6T市场，中际旭创、新易盛两家的份额超60%。盈利能力上，中国厂商毛利率30%-35%，比美国厂商高8-12个百分点。中国厂商能够有如此好的表现，核心原因可归纳为技术突破、供应链优势、规模效应、政策支持和客户绑定策略的综合作用。如中际旭创、新易盛等厂商在硅光技术（Silicon Photonics）和线性驱动（LPO）方案上实现突破，功耗比美国厂商低20%-30%，如中际旭创800G模块功耗仅9.8W，美国的Coherent为11.2W；中国厂商800G量产良率达90%，美国厂商约80%。又如武汉光谷、苏州产业园形成从芯片到模块的完整产业链，半径50公里内解决90%的配套需求；中际旭创800G模块月产能30万只，是美国Coherent的2倍，英伟达GB200订单激增时，中际旭创72小时调整产线，美国厂商则需2周。诸多优势，使得中国的光模块厂商成为英伟达、微软、Meta、谷歌等科技巨头的重要供应商，也形成海外厂商较难替代的独特优势。正因为高度绑定了像英伟达这类大厂，一些公司的股价走势，也高度拟合英伟达，某些时间段上涨斜率甚至要高于英伟达。过去一个月多，在其他AI细分板块相继进入盘整之时，CPO板块是极少数一直走高的板块。从板块资金净流入数据上看，CPO板块也是主力较为青睐的AI细分方向之一。 2024年下半年，CPO板块主力资金净流入超320亿元，占光模块行业总流入的68%；2025年上半年净流入突破500亿元，同比增速达156%，其中刚过去的6月，受英伟达GB200供应链订单催化，净流入进一步升高，达到182亿元。从一些ETF的走向，也侧面验证了市场偏好。通信设备ETF(159583)是全市场唯一一只跟踪通信设备主题指数的ETF，聚焦AI、光模块和卫星互联网等算力+通信领域，指数股成份股中光模块(CPO)三巨头中际旭创(13.31%)、新易盛(12.94%)、天孚通信(3.82%)的合计权重超过30%，为全市场含量最高。此外，富国中证通信设备主题联接(A/C类：021933/021934)为场外投资者一键布局通信设备行业提供了便捷工具。创业板人工智能ETF富国(159246)跟踪创业板人工智能指数，该指数覆盖于云服务+光通信+AI应用+信创+算力基础设施等AI上中下游全产业链，侧重通信设备和光模块龙头，可以说是一只纯粹的AI指数，其前三大成分股恰为CPO三巨头——中际旭创、新易盛、天孚通信，占比分别达12.41%、11.60%、4.2%，合计占比达28.2%。创业板人工智能ETF富国(159246)、通信设备ETF(159583)跟踪的标的指数今年以来、近一年、近三年涨幅远超同期沪深300指数。 03 展望随着英伟达H20恢复供应，市场对于中美贸易摩擦、科技摩擦的担忧减轻了很多，这有利于国内整个AI产业，包括上游的芯片、中游的模型、云服务，以及下游的应用，CPO板块是其中之一。加上光模块厂商业绩增长大超预期，后续还有1.6T产品的放量，市场或正重新调整对于光模块（也包括其他AI板块）的估值认知。另外，海外的AI板块持续火热，不少概念股相继创出历史新高，美联储降息预期升温，或多或少都会影响国内资金的偏好。在宏观环境、流动性、基本面等诸多因素都出现利好的情况下，AI科技有机会接力大金融板块，成为下一个资金去向地。作为具备全球竞争力的CPO板块，是其中绕不开的一个细分。

格隆汇07-17 19:29

财报双超预期却暴跌8%！阿斯麦的“保守指引”暗藏什么玄机？

电力需求的巨额交易。这意味着需要大量的芯片，这也意味着像台积电这样的公司将不得不生产大量芯片。反过来，这应该会导致对阿斯麦光刻机器的持续强劲需求。对于像阿斯麦这样的公司来说，营收总会有一定的波动，但从长远来看，营收和利润应该会以不错的速度增长。阿斯麦今年的市盈率约为 27 至 28 倍，而在 2020 年代剩余时间里，其每股收益平均每年可能增长超过 15%，其定价具有吸引力。可能会出现更好的买入机会，比如在 2025 年春季，但长期投资者现在买入仍能看到可观的回报。 $阿斯麦(ASML)$

老虎证券07-17 19:09

不止快，更要稳！阿瓦隆 A15XP 200T-212T 的硬核实力藏不住了

连续运行 8000 小时仍能保持稳定，芯片温度始终处于安全范围，彻底解决了高负荷运行的散热痛点。四、智能系统加持，操作管理更轻松智能化设计让设备运维效率大幅提升。内置的智能调频模块可实时优化算力输出与功耗配比，AI 故障预检算法能提前识别潜在问题，有效延长设备生命周期。搭配 AvalonMinerOS 管理平台，用户可远程监控全球设备集群状态，实现算力调度、固件升级、效能优化的全流程自动化，无需现场操作即可精准掌控设备运行，大幅降低管理成本。从突破极限的算力表现，到低耗高效的能效控制，再到稳定可靠的散热系统和智能便捷的管理功能，阿瓦隆 A15XP 200T-212T 用实力证明了其在高性能计算领域的领先地位。无论是大规模数据中心部署，还是专业级计算场景应用，它都能成为提升效率的核心装备，助力用户在数字计算赛道上加速前行。

华南科技1997490596707-17 19:00

市场惊现鲍威尔解雇演习、特朗普紧急撤回！台积电财报注入兴奋剂，美元重新涨起来

100指数期货上涨0.2%。全球最大芯片代工厂商台积电第二季度营收和净利润均创下历史新高，净利润激增61%，超出分析师预期。台积电公布：截至2025年6月30日第二季度，合并营收为新台币9337.9亿元，同比增加38.6%；净利润为新台币3982.7亿元，同比增加60.7%；摊薄后每股收益为新台币15.36元；毛利率为58.6%，营业利润率为49.6%，净利润率为42.7%。欧洲芯片制造商收复前一交易日部分跌幅，因台积电公布第二季度创纪录利润。ASML上涨1.5%，此前该股周三曾大跌11%。 IG Group高级技术分析师Axel Rudolph表示：“今天欧洲市场正在反弹……盈利当然对股市有影响，但与特朗普有关的一切似乎仍然是焦点。” Rudolph补充称，尽管特朗普在关税问题上措辞强硬，但他很可能在8月1日前与欧盟达成协议，并指出“欧盟的威胁会被美国认真对待，因为那确实会损害他们的贸易。” 与此同时，投资者正等待美欧贸易谈判的明确进展，如果与华盛顿的谈判失败，欧盟已准备好采取报复性措施。鲍威尔解雇传闻惊扰市场美联储主席鲍威尔未来的不确定性周三曾扰动市场，随后美国总统特朗普淡化更换鲍威尔的可能性。长期以来，特朗普一直公开表达对鲍威尔不满，要求降低利率。周二深夜，特朗普在白宫向一群态度积极的共和党议员提出罢免鲍威尔的想法。周三早晨，一名助手称他很可能会这么做。但随后，特朗普公开“收回”这一想法，并提出了一个重要警告。当被问及是否会撤掉鲍威尔时，特朗普周三表示：“我不排除任何可能，但我认为可能性非常小，除非他因欺诈被迫离开。”。特朗普迅速否认罢免鲍威尔的传言帮助市场恢复了一些平静，但他仍未完全排除这种可能性，并重申对美联储未降息的批评。荷兰国际集团分析师Francesco Pesole表示：“经历昨天的恐慌后，市场对这一话题的抗压能力可能更强了。”但他也指出：“在那一个小时里，我们看到了预期中的反应：美债收益率曲线陡峭化，美元大幅走弱。” 美国国债收益率全线小幅上升，投资者继续发出信号，认为美联储的观望政策立场可能维持不变。掉期市场目前仅计入不到两次25个基点的降息预期，而本月初一度预期可能有三次降息。基准10年期美债收益率在欧洲时段基本持平，报4.4714%；德国国债收益率稳定在2.695%，本周早些时候曾触及3月底以来最高水平。市场转向奈飞财报在美国财报季由华尔街主要银行公布创纪录上半年交易收入开局后，投资者的目光转向周四美国消费者的健康状况。美国6月零售销售数据预计将录得温和增长，此前连续两个月下降。这些主要反映商品支出的数据将有助于经济学家完善对二季度经济增长的预估。本交易日来看，投资者还关注即将公布财报的公司包括：流媒体巨头奈飞；工业巨头通用电气；饮料巨头百事可乐。 Pepperstone研究主管Chris Weston表示：“奈飞今年以来已经跑赢标普500指数33个百分点，在分析师仍然看好下，市场期待它交出漂亮的业绩并上调预期。” 奈飞有望凭借关键市场提价和更多广告收入实现“稳健”的营收增长。百事可乐预计调整后盈利将连续第二个季度下滑，因成本上升和销售疲软挤压利润。巴克莱欧洲股票策略主管Emmanuel Cau在接受彭博电视采访时表示：“我们从摩根大通、高盛以及大多数美国投行听到的是，美国经济依然稳健。尽管存在所有这些不确定性，但企业韧性在为股市提供支撑。”

欧罗巴07-17 18:51

思瑞浦接待5家机构调研，包括景顺长城基金、T Rowe Price、易方达基金等

应用于机器人相关领域? 公司回复:模拟芯片应用广泛,在机器人相关的信号采集与处理、电源管理、运动控制、功耗管理等多个环节中均可发挥核心作用。目前,公司已在工业机器人(如工业伺服)市场实现了广泛的产品应用,相关产品包括信号链类、电源管理类芯片等。此外,随着人形机器人等新兴场景的加速发展,部分工业客户正逐步从传统伺服机械臂向人形机器人拓展。公司将持续关注,重视相关潜在客户需求,积极推进相关产品的验证与客户合作,不断拓展新应用机会。 Q4:贵公司在汽车领域的产品主要用于哪些系统?目前发展情况如何? 公司回复:汽车电子是公司重点布局的新兴市场之一,伴随智能化水平不断提升,产品应用持续拓展。目前,公司车规级产品已在智能驾驶、车身控制、动力系统、车载视频、照明等多个系统中获得实际应用,客户数量和产品导入持续增长。2024年度,公司汽车业务实现收入超过2亿元,同比增长约80%,营收占比上升至17%,多个核心客户项目呈现快速放量趋势。2025年第一季度,该业务延续良好增长态势。2025年上半年,公司进一步加大在智能座舱及电机、电控、电池等汽车核心系统的产品拓展,不断完善产品矩阵和应用覆盖范围。

金融界07-17 18:48

从设计到自研ASIC芯片，分析师翻倍上调ARM目标价：市场尚未定价

Holdings（ARM）进军自研AI芯片的迹象变得明显，分析师认为ASIC芯片制造业务将进一步扩大这家芯片设计关键参与者的想象空间和估值前景，法国巴黎银行日前将ARM股价目标翻了近一倍。 7月16日周三，法国巴黎银行在其最新的一篇报告中表示，随着科技巨头继续增加人工智能（AI）资本支出，Arm可能会顺理成章地发展成为一家专用集成电路（ASIC）芯片制造商。 Arm目前的主要盈利模式是向其他公司授权其芯片设计，华尔街对基于Arm架构的AI PC给予较为乐观的看法。虽然Arm尚未回应关于ASIC战略的说法，但早在2024年年中就有媒体报道称，Arm正在从芯片设计拓展到自研首款AI芯片，并向数据中心市场扩张。法巴银行最新指出，越来越多的证据表明，Arm可能开始生产的ASIC芯片。比如，今年2月《金融时报》曾报道称，Arm今年将发布一款新芯片，Meta或是首个买家。该机构预计，如果Arm能够挤占ASIC芯片市场规模的7%，Arm的息税前利润将会翻倍。他们预估到2030年，ASIC市场规模达到2000亿美元，Arm的ASIC业务将在2030财年和2031财年有机会获得80亿至150亿美元的收入。目前的ASIC市场主要由博通（AVGO）和迈威尔科技（MRVL）主导，Arm的布局将成为又一实力强劲的竞争者。法巴银行提到，虽然有些客户对Arm的新布局感到不满，但风险/回报比是合理的。同时拥有设计芯片和制造芯片的能力，将使得Arm能够捕获更多人工智能价值链的利润。在此预期下，该行分析师将Arm股票目标价从110美元大幅上调至210美元，股票评级从中性上调至跑赢大市。他们指出，市场还未将ASIC的潜力纳入Arm的市场定价中，未来将会出现更大的上行空间。据TradingKey数据，分析师对Arm股价的平均预期为136.34美元，较目前下跌超7%。 17日美股盘前，Arm股价上涨2%。【分析师对Arm的股票目标价，来源：TradingKey】原文链接

TradingKey07-17 18:19

硬气的台积电，才是半导体真 “脊梁骨”！

海豚投研07-17 17:49

24小时热点