FX168财经网_全球视野外汇黄金加密货币NFT资讯网_关键字搜索-FX168

全球数字财富领导者

财富汇｜美股投研｜客户端｜旧版｜｜

FX168 全球视野中文财经

登录 / 注册

一文浅析 DeFi 大规模采用的催化剂：ERC-4626 的未来
 go
策略。由于 Celsius、3AC、FTX 等公司的崩盘，机构对将资金配置到加密货币领域变得非常谨慎。DeFi 的好处在于透明度，而 Vault 在此基础上增加了可用性和通用性。Vault 或许是在 CeFi 尘埃落定后最终将 TradFi 参与者拉入该领域的关键功能，我并不会感到惊讶，因为这可能就是 ERC-4626 标准的作用所在。什么是 ERC-4626？ ERC-4626 诞生于 2021 年底的 EIP-4626，最近随着越来越多的 DeFi 开发者和用户看到它所提供的巨大优势，势头猛增。基本上，ERC-4626 采用了 Vault 创建过程并将其标准化。这对于用户体验（UX）非常重要，它会带来流动性。如果你是 OG 加密老手，你会记得以太坊上没有 ERC-20 代币标准的日子。如果没有 ERC-4626，这会使得 DeFi 几乎不可能存在，而购买/出售不同的加密货币的唯一途径会是通过中心化交易所。因此，为了有足够的流动性来运行金融系统，DeFi 需要某种标准化（资产的可替代性）。 ERC-4626 为 Vault 代币带来了可替代性简而言之，这意味着一旦你把代币存入 Vault，你就会得到整个 Vault 策略的代币化版本——有点像 Vault策略的 LP 代币。例如，如果你将 USDC 存入 xyzVault 以赚取利息，你会收到 xyzUSDC 作为回报，这将是实时赚取利息。理想情况下，你可以在 DEX 上卖出 xyzUSDC，或将其存入另一个 Vault，赚取一些甜蜜的复利。每当你想退出交易时，你必须将 xyzUSDC 送回 xyzVault，并赎回你的原始 USDC 和赚取的利息，再减去收取的服务费。 ERC-4626 为 Vault 代币带来流动性同样，为了拥有流动性，你首先要具有可替换性，这就是标准化如此重要的原因。目前，有非常多的 DeFi 协议在争夺相对较小的流动性池。积极的一面是我们还处于早期阶段，开放的竞争环境孕育了竞争，而竞争又孕育了创新。然而，缺点是可供争夺的少量流动性分散在一堆不可互操作的不同应用程序中。这个概念也适用于 Vault。 Vault 优势是它们允许人们投资于复杂的战略，而不必自己进行所有的交易。然而，如果 Vault 不兼容 ERC-4626，那么 DeFi 就会失败，因为流动性完全被束缚了。而 ERC-4626 完美解决了这个问题。回到 xyzVault 的例子，无论你用 xyzUSDC 做什么，只要你不赎回它，你最初存入的 USDC 就会留在 xyzVault 的流动性池中。如果你随后将 xyzUSDC 存入 DEX，你也会为该 DEX 添加流动性。或者，你可以在货币市场应用程序上借出 xyzUSDC，这也有助于增加它们的流动性。现在是 alpha！让我们看一下使用 ERC-4626 标准的三个项目。 01 Rodeo Finance Rodeo 正努力成为 Arbitrum 上杠杆收益耕作的首要场所，它们正在通过利用 ERC-4626 的力量来实现这一目标。基本上，Rodeo 的 Vault 允许用户投资于不同的 LP 收益耕作策略，但他们更进一步，允许用户获得保证金贷款，这使后者可以进行更多投资，从而获得更高的收益。例如，假设你想通过向 Uniswap 提供 100 USDC/WETH 流动性来赚取收益。通常情况下，你不可能在这个策略中达到 100 的最大值。但 Rodeo 允许你以任何存款借入高达 10 倍的杠杆。当然，你使用的杠杆越多，风险就越大，但它为那些想要比“正常”LPing 获得更高 APY，并且不介意承担一些额外风险的人提供了一个不错的选择。 Rodeo 有两点与众不同：首先，为了投资他们的策略，用户只需要存入 USDC。一旦用户这样做了，Rodeo 就会拿走 USDC，购买策略所需的任何 LP 代币，并为他们进行投资。这可以节省用户花费在购买代币并将其存入流动资金池的繁琐过程中的时间和金钱。相反，用户只需要一些 USDC 就可以了。其次，Rodeo 所有的 Vault 都使用 ERC-4626 标准，这意味着增加新的 Vault 非常容易。例如，由于杠杆收益耕作的风险，Rodeo 上可能会出现允许用户对冲其头寸以避免清算的 Vault。 2023 年对 Rodeo 来说应该是激动人心的一年。正如你所看到的，他们在路线图中计划了大量的发布和改进。 02 FactorDAO Factor 是一个相对较新的项目，旨在最终成为 Arbitrum 的流动性中心。当然，他们计划这样做的方式是让创建 Vault 变得更容易，它们的策略以 ERC-4626 标准为中心。 Factor 有一个产品叫做创建向导，它可以作为创建各种结构化产品的一站式服务，包括收益率策略、衍生品、LP staking 等。基本上，你可以认为这是一个可以创建或投资定制的资产管理策略的场所。正如上文提到的，TradFi 没有这样的东西——任何人都可以轻松创建一个定制的资产管理策略，这是 DeFi 的主要优势。此外，借助 DeFi，你可以获得公共区块链的透明度，任何人都可以看到每个 Vault 中的所有策略、交易等。然而，我们再次看到 ERC-4626 的价值在这里发挥了作用，因为它的可组合性允许在其他策略之上建立策略。例如，你可以创建自己的基金，完全由其他 ERC-4626 代币组成，从各种不同的策略中获得收益——在 TradFi 中，这被称为“基金中的基金”。最终，这为在 Arbitrum 上构建更多创新产品和系统铺平了道路。 Factor 正在 Arbitrum 生态系统中迅速增加他们的合作伙伴名单（包括 Plutus DAO、Buffer Finance 和 Camelot），他们还在 2 月 20 日公开发售其 FCTR 代币，看看它在项目和 ERC-4626 整体上吸引了多少关注，这将是非常有趣的。 03 Fuji Finance Fuji Finance 是一个跨链货币市场聚合器，目前它已经整合在 Ethereum、Polygon、Fantom、Arbitrum 和 Optimism 上。在他们即将推出的 v2 版本中，他们将 ERC-4626 提升到一个新的水平。使用 Connext 的跨链服务，Fuji 将使用 ERC-4626 标准启用跨链池。然而，Fuji 正在将其提升到一个新的水平，使用户能够在一次交易中在不同的链上借出一种资产并借入另一种资产（从这个角度来看，DeFi 中的借贷组合通常需要大约 7 笔交易）。这也进一步提高了更广泛的 DeFi 领域的效率。借助 Fuji Finance 的新产品，流动性将能够利用不同链上更高的贷款利率、更低的借款利率、farming 活动等。它还有助于跨链分散流动性，例如，如果一条较新的链与 Fuji 集成，他们可以激励 Fuji 用户在他们的链上借/贷，同时在以太坊等更成熟和流动性更强的链上借款。从本质上讲，这可能为链带来流动性。今年晚些时候，Fuji 还将扩展其能力，除了成为货币市场的聚合者外，还将成为一个策略聚合者。这就是 Vault 的标准化优势之一：借出/借入 Vault 将是与策略 Vault 相同的基础设施，它们都是 ERC-4626。这也意味着策略 Vault 可以很容易地整合 Fuji 上的借出/借入 Vault 资产，这可以用来在各种链上创建更多的资本效率策略。结论到目前为止，希望你对 ERC-4626 如何在 DeFi 中创造可用性和资本效率的指数级增长有所了解。这不仅对普通用户来说是一笔巨大的交易，而且金库也可能是让更多 TradFi 实体进入该领域的关键因素，这将带来大量的流动性。TradFi 的世界没有任何东西像 Vault，具备如此干净和高效的互操作性、可定制性和透明度。本文提到的三个协议只是推动这一领域向前发展的众多项目中的一部分，从最近几个月的采用率来看，DeFi 整体上正处于一个大规模突破的边缘。来源：金色财经
金色财经2023-02-23
把握周期 Web3 开年趴圆满结束
 go
了两次至暗时刻——luna 崩盘以及 FTX 暴雷，流动性危机四溢，市场进入深熊。然而回顾 2022 年行业发展，也有不少令人鼓舞的高光时刻。以太坊迎来 POW 正式转向 POS 的历史性时刻，以 Aleo、Aptos 为首的新公链为市场带去叙事热点，星巴克等 Web2 品牌积极布局 Web3，中国香港大力拥抱虚拟资产市场，这些信息都在散发出积极的信号。2023 年新篇章已开启，如果今年是熊尾，当下我们应该怎么做？ 2 月 22 日，由 Cabin VC 和 Blocklike 主办，Synthetix、Chainlink、Bool Network、Web3Go 以及 MOVE ACCELERATOR 联合主办的【把握周期，Web3 开年趴】线下活动在杭州圆满举行。行业一线活跃机构和上百位来自不同项目的 Web3 Builders 齐聚现场，一起探讨了 2023 年行业趋势与热点，围绕项目新一年发展方向进行交流，并规划了深度合作机会。 Cabin VC 作为成立于 2018 年的全球区块链产业现阶段发展路径下的核心投资机构，始终专注于区块链技术研究和区块链落地应⽤⽅向探索，现已形成以投资为主，媒体及硬件生态为侧的三⼤业务板块。Cabin VC 分享了 Cabin Eco Fud I 的成绩及 Cabin Eco Fund II 的投资策略，并将每周定期组织线上线下的投研开放日，共同寻找下一个行业 Alpha。旗下媒体品牌 Blocklike 接下来将在杭州、香港、成都等地组织一系列线下活动，进一步扩大行业交流，同时推出用户增长业务，帮助项目方更好获取精准用户。 Sythetix 是建立在以太坊和 Optimistic Ethereum 上的去中心化流动性协议，提供由 SNX 抵押铸造的合成资产和产品，为一些领先的 DeFi 协议提供后端流动性支持。Sythetix 中国负责人 Errance 表示，Sythetix 正从面向合成资产现货交易的前端交易协议，演变为专注于流动性管理和增长的流动性协议，因此，Synthetix V3 正在提上日程。 Synthetix V3 重建了 Synthetix 过去 5 年几乎所有的基础架构、合约代码，其长期愿景是成为支持无许可衍生品交易协议的协议，提供多抵押物并建设由社区支持的 Synthetix 治理决策新系统，在更简单干净的新框架下，支持部署到任意 EVM 兼容链上。Errance 分享了 V3 的路线图，并表示今年将围绕 V3 进行重点建设。 BOOL Network 是一个基于多方计算（MPC）、零知识证明（ZKP）和可信执行环境（TEE）的去中心化的全链互操作协议，旨在解决跨链的不可能三角问题。BOOL Network 联合创始人 Ronnie 从区块链行业整体发展以及当前跨链存在的挑战出发，阐释了 BOOL Network 如何解决跨链的不可能三角问题。BOOL Network 提出了一套独特的动态委员会签名机制，该机制可以被用作底层协议，去赋能上层应用实现异构网络之间的加密资产转移及任意信息传输。接下来，BOOL Network 将促进 EVM 和非 EVM 网络之间的消息传递，支持在 EVM 生态与比特币网络之间的数字资产转移，激励节点运营商在 BOOL Network 测试网络中提供验证和隐私服务，并启动 BOOL Network Beta 版本主网。 Web3Go 是一个一站式数据解决方案供应商，旨在通过社区驱动模式，让更多人与区块链数据产生价值连接。Web3Go CMO 家伟从团队背景、产品功能与特色以及 Web3Go 高光时刻等内容进行了介绍。家伟表示，在基于流技术的 Polkadot 和 EVM 兼容链的强分析能力下，Web3Go 已与 Polkadot 和 BNBChain 上多个头部项目进行了数据分析合作，同时也为用户提供了诸如 BNBChain data daily 的数据分析内容，帮助用户捕获链上价值。当前 Web3Go 正在开发 V2 测试版并将于近期上线，作为社区驱动数据分析协同创新平台，用户能够轻松处理数据集，进行实时预览，同时还能获得丰富的模块化组件支持。未来 Web3Go 也可能会探索以 Token 激励的方式来驱动其链上数据社区。 MOVE ACCELERATOR 是由行业 20 余家机构共同发起的 Move 生态加速器，为优秀的 Move 生态创业者提供从资金筹措到技术、社区、Listing 和海外品牌推广的全面支持，并促进 Move 生态发展。MOVE ACCELERATOR 联合创始人 Neo 从团队影响力、生产力、洞察力等层面进行了分享，并展示了一些团队关键数据。目前 MOVE ACCELERATOR 已与 Aptos 及 Sui 官方建立起了多层次、全方位沟通的渠道，同时已与众多 Move 生态项目合作。未来 MOVE ACCELERATOR 将为建设全球高影响力的 Move 生态加速平台目标继续努力，作为聚集 Move 开发者与项目方的入口，也将继续聚集多方资源，加速项目不同阶段业务需求，扩大 Move 生态。被视为加密史上最艰难的 2022 年已然过去，2023 年开局，加密市场迎来 Arbitrum 生态火热、Nostr 去中心化社交协议出圈、Blur 推动 NFT 市场流动性等热点，一切积极信号都显示 2023 年正是建设与创新的关键年。对于行业从业者来说，应抓住机会，用心 Build，为下一轮周期的到来做充分准备。走出冬天，迎接春天。来源：金色财经
金色财经2023-02-23
AVAX vs Solana：哪个 Layer 1 项目更好？
go
SOL 在 Solana 大力资助的 FTX 交易所倒闭后经历的 53.8% 的价值跌幅。但是，Solana 引入了与 Neon EVM 兼容的智能合约。这将它们置于以太坊环境中，增加了将在网络上构建的开发人员数量，并进一步提高了 SOL 的价格。判决：Avax vs Solana Solana 是比 Avalanche 更好的第 1 层区块链。这种区块链具有更高的速度、更实惠的交易速度和更高效的共识机制。该平台的唯一缺点是它没有现成可用的 EVM 兼容智能合约，但 Solana 正在整合 Neon EVM 功能来解决这一挑战。但与此同时，Solana 的优势并没有消除 Avalanche 的用处。Avalanche 仍然是一个有效的第 1 层区块链，具有高交易速度，并且费用低于其他第 1 层区块链，如以太坊和比特币。来源：金色财经
金色财经2023-02-23
上半年的小牛行情中,还有哪些潜在十倍机会？
go
交易，而不是通过 Binance 或 FTX 等中心化交易所使用杠杆来进行做空或做多在执行上，它相比中心化交易所操作要更复杂些，并且需要使用预言机进行喂价。所以，它需要借助外部力量来执行开仓平仓操作，GMX 正是借助 Keeper（类似于众包）完成这项工作 GMX TVL 达 5.43 亿美元，占 Arbitrum 所有 DeFi 协议 TVL 的 31.46%。该协议在过去一年中产生了 3390 万美元的收入，使 GMX 代币成为在动荡的 2022 年表现最佳的资产之一，对美元和 ETH 的回报率分别为 84.0% 和 428.5% 热点项目二：Camelot Camelot作为Arbitrum的原生DEX，在2022年12月已经完成了代币销售，整体上还是常规的Uniswap V2+Curve类型的DEX，在此基础上增加了Launchpad、结合了自定义交易手续费、将LP与NFT结合、允许项目方设置激励措施，它的功能和特点总结如下：和Uniswap V2一样的AMM DEX，流动性分散在从零到无穷大的整个区间内；和Curve类似的稳定币互换交易对支持动态定向交易费用。Camelot让项目方可以根据市场条件和协议的具体情况设置交易手续费比例；通过NFT提供收益和激励措施。用户提供流动性获得代表质押头寸的spNFT；协议是无需许可的，项目方可以通过激励池Nitro Pools设置激励措施。这是额外的奖励池。具备Launchpad功能，项目方可以借此进行融资并引导流动性 OP上的同类型项目TVL最高的为Velodrome，有7714万美元的流动性。这一数字甚至超过了Uniswap V3的4487万美元，但FDV只有946万美元，FDV/TVL为0.21。相对于Camelot，Velodrome的TVL更高，但估值更低热点项目三：RDNT Arbitrum 上的借贷协议 RDNT 有两个创新：利用 LayerZero 进行多链借贷；可以循环贷（暂不能使用）。目前在 Arbitrum 上是龙头，TVL 超过了 aave V3 的 Arb 版本，但是长期来看竞争依然非常非常大由于是全链借贷协议，用户可以在任何主要链上存入任何主要资产，并跨链借入各种受支持的资产。 lender 存入资产，borrower可以借贷，产生的手续费（平台收益） 50%给到lender，剩下50%给到锁仓 RNDT作为奖励。目前该协议是V1版本，而V2版本将做出以下升级：将允许对 BTC、ETH 和 USDC 进行完全跨链借贷，随后由 Radiant DAO 投票选出的更多资产。将会把协议费用向LP倾斜，从而提高流动性和降低滑点；引入“Dynamic Liquidity”机制，奖励长期投资者；退出流动性池将触发惩罚机制最后 Arbitrum的成功预示着Layer2赛道将会成为下个牛市的起点。但在此之前，无论是Optimistic Rollup路线还是zk Rollup路线，在技术上仍然存在一些问题需要解决。在未来，Arbitrum项目将会在三个方面进行发展：（1）继续技术升级；（2）不断支持生态项目；（3）借助发币预期吸引用户入场一个人的加密道路总是那样坎坷你需要加入一个由一群志同道合的人组成的队伍期待你的加入。公粽耗;老陈区块笔记来源：金色财经
金色财经2023-02-23
与监管共舞：透过数据看BUSD
go
1年初，币安上的加密交易量开始加速。在FTX危机的高峰期，BUSD的供应量高达230亿美元，几乎占当时以太坊稳定币供应总量的四分之一。加密货币流动性在FTX事件之后呈衰减趋势，BUSD供应量下降到160亿美元左右。然后，上周，2月12日，《华尔街日报》报道称，SEC工作人员向Paxos发送了一份可能即将执行的通知（即韦尔斯通知），声称BUSD是一种未注册的证券。第二天，Paxos发布了一份声明，表示将结束与币安的合作关系，停止新的BUSD代币的铸造，并承诺至少到2024年2月仍能兑现赎回。但如果没有能力铸造新的代币，这将极大地妨碍套利机制发挥作用，而套利机制通常为交易员维持BUSD市场秩序。对市场的普遍影响立竿见影，BUSD（蓝色部分）跌破1美元锚定汇率，USDT（紫色部分）上涨至1美元以上，表明对USDT的需求上升，而BUSD的持仓需求下降。在Paxos发布公告后的一周内，BUSD自由流通供应量下降了约40亿美元至120亿美元。尽管Paxos的USDP和PAXG似乎（且至关重要）没有在韦尔斯通知中被提及，但两者的供应量分别下降了2亿美元（-20%）和3000万美元（-6%）。与此同时，USDT供应量从665亿美元（以太坊和Tron）增加到685亿美元。不同的数据视角？通过进一步研究BUSD背后的数据以了解更多背景，我们看到，作为一种现货加密交易代币，BUSD的足迹在某些方面与Tether（USDT）等主要对手方类似，但也有一些显著的差异。首先，纵观Coin Metrics交易所情况，我们可以看到BUSD现货交易量徘徊在60亿美元/天左右，大约是Circle USD Coin或USDC的6倍（包括去中心化交易所Uniswap和Sushiswap上的主要交易对）。然而，Tether仍然是被加密资产交易使用的主要稳定币。与USDT一样，BUSD是币安交易对中非常受欢迎的quote（报价）资产。另一个有趣的指标是链上供应的集中度。BUSD的供应历来高度集中在前100个账户中，这表明供应主要集中于交易所钱包和桥，促进了中心化交易所（CEX）的链下交易——主要是币安本身。另一方面，USDC和Tether在持有者方面表现出更高的分散性。 BUSD的最大持有者是一个促进“币安挂钩BUSD”的以太坊账户，该账户支持BUSD在以太坊和其他区块链之间进行桥接，主要作为“包装”BUSD连接到币安的币安智能链（BSC）。该账户目前持有超过50亿美元的BUSD。去年，一些潜在的脆弱性在3.25亿美元的“Wormhole”和6亿美元的Ronin桥接黑客攻击中爆发，代币桥受到了严格审查。事实上，一些人已经在思考这种包装BUSD结构的压倒性优势和规模（BUSD将在以太坊上发行，然后主要桥接到币安智能链），是否是SEC在其分析中特别注意审查的内容，并将BUSD与其他法币支持的稳定币区分开来。智能合约也可以是供应的大型持有者，就像借贷池和DEX一样。然而，当我们查看智能合约持有的总供应的百分比时，我们可以看到以太坊上只有少量的BUSD供应（约2%）由智能合约持有，这表明BUSD在DeFi应用程序中不像Tether（15%）那样有强劲的采用，而与以太坊上的USDC（34%）差距则更大。以太坊的DeFi生态没有使用BUSD反倒是一种安慰，因为它可能会限制对主要协议健康状况的下游影响。尽管如此，一些DeFi协议DAO已经开始撤回Paxos稳定币并重新考虑与该稳定币的关系。尽管BUSD在以太坊DeFi生态中的作用可以忽略不计，但BUSD在币安自身的智能合约链——币安智能链（BSC）上发挥着举足轻重的作用，从上述以太坊桥接到BSC的BUSD数量中就可见一斑。最后，尽管BUSD最近增长强劲，但持有1至1000美元BUSD的小型散户地址的数量仍然相对低于其主要对手方USDC和Tether（仅参考以太坊数据），即使在进行了总供应量调整之后也是如此。这些示例指标有助于说明一点：并不是所有的稳定币都应混为一谈，因为它们可以用于迥然不同的目的。结束语围绕稳定币持续展开的监管讨论有可能影响到在加密生态里运营的新兴和成熟公司。对于寻求在这一复杂领域中蓬勃发展的公司来说，明晰的监管将是一个积极的发展助力。虽然现在下结论还为时过早，但BUSD的独特之处可能有助于监管机构的审查，而不是仅将之作为打击全部稳定币的一环。 BUSD的发展动态只是近几周的众多故事中的一个。每一个都有独特的功能和挑战。由于FTX的崩溃阴影仍在人们的脑海中挥之不去，我们必须在谨慎的保护和培养技术创新的引导之间走出一条微妙的路线。来源：金色财经
金色财经2023-02-23
【比特日报】强势美元太可怕！会议纪要后比特币短暂撤退 “中国叙事”能继续带来利好？
go
以至于出现明显的反击，交易是看涨的。在FTX等大型加密市场的影响下，Coinbase也能够增加其整体市场份额。” 但他谨慎地补充说：“比特币和加密货币可能会出现深度回调，即使似乎存在持久反弹的因素。” “中国叙事”走到结尾了吗？在中国政府于2021年9月实施加密货币禁令后，据悉，一些经济学家敦促政府重新考虑对加密货币交易和采矿的有利看法。经济学教授、中国央行前顾问Huang Yiping就是其中之一。 “我们现在开始看到亚洲对加密货币投资者采取更宽松的态度，导致许多人将其标记为下一个牛市。问题仍然存在，中国的加密叙事是否对主流加密货币有利？” 外汇交易经纪商FBS在分析文章中提到。比特币/美元一周行情图比特币在每周时间框架内受到50和200周期移动平均线的压力。25000美元的枢轴线也有相当大的影响，这些因素可靠地指向看跌意图。但是，市场还将考虑每日时间框架的前景。 (来源:FBS) 比特币/美元每日行情图 FBS分析称：“根据我们从每周时间框架和当前反应中看到的情况，我们可以从每日时间框架的阻力线中清楚地看到，主要目标是22000美元区域。” “分析师的预期为看跌。” (来源:FBS) 以太坊/美元一周行情图这是以太坊的一周行情图，到目前为止，1724美元已成为自然阻力区，推动价格迅速下跌，还有50周期移动平均线在价格上恶狠狠地下跌。为了将这种情绪总结为成熟的情绪，来看看每日时间框架内的情况。 (来源:FBS) 以太坊/美元每日行情图 “此处的每日价格走势，证实了我们对每周时间框架的看法。1724美元的阻力位是一个关键区域，尽管我们有50天移动平均线收盘价。” “分析师的预期为看跌。” (来源:FBS)
小萧2023-02-23
Bitwise 调查报告：美国金融顾问如何看待 2023 年的加密资产
 go
人士的日常对话中所听到的内容：虽然像 FTX 这样的失败和市场的剧烈波动令人担忧，但顾问和他们的客户继续投资加密货币，而且兴趣水平仍然很高。尽管如此，机构投资者并不能轻易摆脱 2022 年的困境，对加密货币信用的担忧仍然挥之不去。就在上个月，FTX 的崩溃和由此产生的动荡又造成了一个受害者，最大的加密贷款机构 Genesis Global 申请破产。该公司面临着数十亿美元的潜在损失，它的破产使 Gemini 公司陷入困境，该公司有数亿美元的客户资产被绑在 Genesis 上；两家公司都因此面临美国证券交易委员会的诉讼。与此同时，加密银行巨头 Silvergate 在第四季度出现了典型的“挤兑银行”，由于人们担心其未来，客户提取了 68% 的存款。此外，监管问题也在出现。另外，还有 2023 年的其他特异性风险。人们担心 Tether 和 Binance 等不受监管的机构发生爆炸；如果 Mt.Gox 的破产最终按计划在今年得到处理，人们担心我们会看到比特币的大量抛售；在计划的技术升级（上海分叉）之后，许多人都对以太坊的价格压力有类似的担忧，因为以太坊将在第一季度末开始提取和出售被抵押的 ETH。在这种背景下，美联储仍在加息，经济衰退的担忧挥之不去。因此，可以说今年有很多值得担心的事情。然而……我们相信，牛市终将到来。也许不是一条直线 -- 有太多的风险，不能期望价格不间断地走高。但当我们查看数据时，我们对加密货币的长期轨迹越来越有信心。如需更深入的分析，你可以访问 Bitwise/VettaFi 2023 年金融顾问对加密资产态度的基准调查全文。? 调查方法、说明和披露事项方法：Bitwise/VettaFi 2023 年金融顾问对加密资产的态度基准调查的目的是为美国的金融顾问对加密市场的看法制定基准，包括他们是否认为将客户资产分配到这个领域是合适的。我们的调查旨在对全国各地不同类型的顾问进行交叉抽样，包括独立的注册投资顾问（RIA）、经纪商代表、财务规划师、电汇公司代表和机构投资者。活动在 2022 年 11 月 25 日至 2023 年 1 月 6 日进行。披露：对加密资产的投资具有内在的风险，包括可能的本金损失。本文中的任何内容都不是或不应该被理解为购买或出售任何证券的建议。过去的业绩并不是未来业绩的指标。来源：金色财经
金色财经2023-02-23
对话Blur创始人Pacman：我们就是要提高NFT市场流动性
 go
地意识到该空间正在增长的旁观者。尽管 FTX 和我们赖以获得流动性的机构崩溃了，但 Blur 所取得的所有增长都是在我们所见过的最糟糕的熊市中维持下来的。NFT 领域已经显示出它的持久性和粘性，一旦人们进入，他们就会迷上。以前，在 NFT 市场上获得曝光是很困难的事情，特别是对于那些希望获得 1 亿美元曝光的大型基金来说。然而，随着 Blur 在这一领域领先的市场份额，它实际上成为了一个关于 NFT 的指数，更具体地说，NFT 中增长最快的部分，即专业交易。这个指数是一个重要的发展，可以使更多的参与者以一种以前不可能的方式获得 NFT。 David：Blur Token 的表现如何？虽然市场力量通常决定了这一点，但该 Token 为 Blur 平台提供了哪些治理特权？你认为金融界将如何接受它，当人们看到这个 Token 时，他们会怎么想？它是否只提供对 NFT 的广泛接触，或者它是否能够挑选特定的 NFT 赢家？ Pacman：对 Blur Token 的看法因参与者的不同而不同。对于积极的 NFT 交易者来说，该 Token 是获得协议增长和奖励的一种手段。对于其他人来说，特别是那些认为这个领域具有挑战性的人，它可能提供一个被动的机会，以获得对一个快速增长市场的接触。NFT 的潜力是巨大的，特别是对于在数字商品时代下长大的下一代消费者。Blur 为这些用户提供了一种被动参与 NFT 市场的方式。 David：那么，让我们来谈谈第二季。第二季有什么内容？你说第二季已经开始了，所以你能给我们具体讲讲吗？ Pacman：第二季将不会有最初的 12% 的空投，因为这是为第一季指定的。然而，它仍然有一个可观的金库规模可供社区投票，用于未来的奖励或其他举措。这些措施可能包括翻译服务，新的次级 DAO，或其他项目，而不仅仅是奖励项目。继续提供激励措施的一个重要原因是，虽然第一季停止了上市激励措施，但上市量仍然增加。在考虑有效的资本分配时，继续大量分配给上市激励措施可能没有意义。纵观目前的 NFT 基础设施，它仍然有些简陋，缺乏许多先进的金融原玉。由于 NFT 是一个不同的资产类别，它不仅仅是一种交易，而更多的是购物和交易的结合。虽然 Token 基础设施已经发展起来，但在 NFT 领域仍有更大的增长和专业化空间。鉴于这种增长和发展的潜力，在第二季继续提供奖励是有意义的，因为新的行为和产品可能会被引入，不仅是来自核心贡献者，还会来自于社区。社区已经与我们分享了一些令人兴奋的想法，这些想法可以在下一季中继续进行。 David：第一季的总体想法是在社区中分配 Token，而第二季的目标是通过使用 Token 进行治理，让社区有发言权。这意味着第二季不仅要激励用户使用协议，还要激励社区参与协议的管理，是这样的吗？ Pacman：是的，激励委员会有一个具体的分配，在第二季或以后可以使用最多百分之十的奖励。然而，超过这个比例的任何东西都可以通过治理来利用。例如，最近的 Optimism 空投分发给了参与治理的人，突出了这种参与的价值。为了进一步增加协议的价值，我们要去中心化持有者群体和整个决策过程，从而促进增长。Blur 协议的可塑性为其提供了巨大的机会，而庞大的资金库可以用来分配激励措施，以促进协议的发展。 David：治理确实很难随意操控，所以不存在「governance farming」的说法。我想，第三季目前来看还太过遥远，因为它可能只由第二季中出现的治理者决定，是这样吗？ Pacman：我想是这样的。 David：我有一个关于 NFT 版税之争的最后一个问题。虽然这是一个需要更深入讨论的话题，但我想简单地与你谈一谈。从我的 DeFi 角度来看，似乎 Opensea 和 Blur 在如何执行版税方面正处于拉锯战，Blur 优先考虑优化交易体验，而 Opensea 则关注艺术家和版税。对于这种持续的冲突，你有什么想法或见解可以分享吗？ Pacman：这是一个有趣的问题。我们对什么会在这个领域发挥作用有着不同的想法。大约在推出两到三周后，Opensea 发布了一项新政策，要求收藏品创作者必须有一个过滤器过滤 Blur，以便在他们的平台上赚取版税。我们采用这一政策是为了对有过滤 Blur 的收藏品执行版税，因为它暂时阻止了不兑现版税的交易。问题是，其他平台，如 NFT 的 AMM 和零版税的 Web 2.0 风格的市场，并不执行版税，从而吸引了许多交易者的关注。随着时间的推移，市场趋向于降低费用，全面执行版税可以为新的参与者进入市场而不收取版税创造动力，以便获得增长。我们正试图设计一个能达到稳定状态并可持续的系统。我们对全部包含有过滤器的藏品采取全额版税，但我们知道从长远来看，这是不可行的。我们还对现有藏品执行最低 0.5% 的版税，以增加版税的执行力度，同时不至于迫使交易者离开。我们想避免危险的中心化趋势，因此我们采取了一种更博弈的方法。我们预测在五到十年内可以达到一个稳定的状态，而且我们正在朝着这个方向努力。当我们推出竞价和激励措施时，有些人认为，无论激励措施如何，Blur 都在伤害地板价，这表明市场并不总是得出与我们相同的结论。我们正在努力尽到作为该领域运营者的职责，并不断引导市场向正确的方向发展。 David：当然，我真的很感谢你愿意分享自己的想法，都非常的有深度。你们部署了一个非常完整的战略，并且正在积极执行它。感谢你们为推动这个领域发展所做的一切，我很期待看到 Blur 的未来。来源：金色财经
金色财经2023-02-23
Delphi Digital 分析师：长期看好 ETH、Cosmos 生态和 ZK 技术
 go
么。” 2. 最糟糕的时候已经过去 “FTX、3AC 等带来的好处在于，它们让想卖的人快速卖出了。这最终形成了比 2018 年更快的底部，2018 年是缓慢下降……” 3. DEXs 有巨大的上升空间 “短期来看，我最看好基于预言机的模型，但从长远来看，我认为订单簿和自动做市商的结合体将会胜出。AMMs 和订单簿不是竞争关系，而是协同关系。成功的 DEX 架构希望同时利用这两者。” 4. $ETH 优于$BTC “我一直看好 Bitcoin，但我想现在是时候改变了。我认为$ETH 在很多方面都比$BTC 好。它已经实现了比特币想要的所有属性。” 5.美国最近对加密货币的监管方法存在缺陷 “美国在这个领域的摸索取得了巨大的领先优势，但[他们]正在竭尽所能地扼杀这种领先优势，这似乎是一个非常短视的决定......而且也注定要失败。” 6. 与 ETH 相比，L1 需要大量改进才能竞争（可扩展性、可组合性） “现在的 alt-L1 确实需要有一些不错的改进，但无法为开发人员提供一个令人信服的替代方案，让他们放弃以太坊。” 7. Solana 的未来依然光明 “FTX 的倒闭长期来看对 Solana 是好事。Alameda 带来的影响不是很好，他们开创了非常掠夺性的代币经济模型。” 8. Cosmos 生态系统非常令人兴奋 “Cosmos 的真正主题是允许主权、独立性和可定制性。Cosmos 拥有以太坊之外的最聪明的社区。” 9. $ATOM 代币本身不如生态系统（从投资角度来看） “$ATOM 最终将与获胜的应用链展开竞争。如果 $ATOM 启用了智能合约并且不那么‘比特币’——我会更加看好。” José 列出了一些他看好的 Cosmos 项目： Mars Astroport Osmosis Injective 10. ZK 技术非常令人兴奋，但还处于早期阶段 “如果成功，它很有可能成为 End Game，并彻底改变做事的方式。从长远来看，我们非常看好 ZK，但现在还很早。” 11. 去中心化稳定币 “可以说是 DeFi，乃至整个加密货币中最大的机会” “我不认为我们现在有一个非常有吸引力的解决方案。获胜的稳定币很可能是围绕着获胜的 DEX 建立的。” 12. José 将他的注意力放在下一周期的叙事，这些叙事解决上一个周期中的一些大问题： DEX；钱包；自我保管；游戏；链上身份/社交。 13. José's 给投资者的一些小建议： 1. "去你感兴趣的地方"； 2. "进入 Discord，深入社区。" 3. 关注优质创作者/资源。来源：金色财经
金色财经2023-02-23
营收下滑、市场疲软、监管趋严 Coinbase如何破局？
go
5月份Luna加密代币的崩盘和11月份FTX的破产“加剧了”疲软的市场状况。财报显示，该交易所第四季度净营收为6.049亿美元，与2021年同期的24.90亿美元同比下降75.7%。全年收入则从2021年的73亿美元降至本年度的31亿美元，下降幅度达57%。按业务来看，该交易所本季度来自交易的营收环比下降12%至3.22亿美元；订阅和服务营收环比增长34%至2.83亿美元，占第四季度总收入的近50%，成为变现较好的一个领域。Coinbase方面预计，2023年第一季度订阅和服务营收为3亿-3.25亿美元。此外，Coinbase的用户群持续萎缩。财报显示，该公司2022年Q4的每月交易用户（MTU）为830万，低于上一季度的850万。质押业务面临SEC监管压力不过，Coinbase的越来越重要的“服务营收”业务有可能受美国监管机构的影响。美国证券交易委员会（SEC）计划将托管规则扩大到包括加密货币等资产范围，把某些类型的加密货币和加密服务作为证券来管理。加密货币交易所Kraken的链上质押服务（Staking）在此前就被美国SEC指控违反美国法律，称Kraken提供链上质押产品的行为属于违规出售证券。Kraken不得不在近期结束了其质押服务，以与SEC就该指控达成和解。资料显示，质押是指加密货币持有人用其加密货币参与验证交易和验证区块链网络的操作。作为回报，参与质押加密货币者会得到更多的代币。质押是区块链验证过程的重要组成部分，质押带来的回报也是加密货币持有人参与质押的主要目的。质押互补了其他加密货币的收益策略，包括提供贷款和流动性。 Coinbase、Kraken和其他加密交易所已涉足质押服务，以实现收入多元化。 Coinbase首席财务官Alesia Haas在本季度的分析师电话上表示，Coinbase的质押服务产品“不是证券”。他进一步解释称，质押服务营收占总净营收的比例不到3%，所以目前还不是净营收的重要来源，但它是平台计划增长的“生态系统的重要组成部分”。汇生国际融资总裁黄立冲向元宇宙NEWS记者表示，美国SEC并没有把加密货币所有的行为定性为证券，只是针对质押的个案行为；如果美国SEC将加密货币质押定性为证券，作为合规交易所，Coinbase也将很难开展该项业务。由于营收下降，今年1月份Coinbase宣布裁员了五分之一，以确保它能够“度过市场低迷期”。这家在美国上市的交易所还与纽约监管机构就反洗钱失败达成了1亿美元的和解协议。来源：金色财经
金色财经2023-02-23

上一页
1
•••
339
340
341
342
343
•••
494
下一页

24小时热点

最新话题更多